- صندوق قابل معامله در بورس یا ETF: برای خرید و فروش واحدهای این نوع صندوقها لازم است کد بورسی و کد معاملاتی داشته باشید. با مراجعه به سامانه معاملاتی آنلاین کارگزاری‌ها و جست‌وجوی نماد صندوق، می‌توانید نسبت به خرید صندوقهای ETF اقدام کنید.
- صندوقهای مبتنی بر صدور و ابطال: برای خرید واحدهای این نوع صندوقها نیازی به داشتن کد معاملاتی نیست و باید به صورت آنلاین به سامانه مخصوص صندوق مراجعه کنید. در بعضی از موارد نیز مراجعه حضوری ضرورت دارد.
سازمانهای پولی و مالی - استاد دولو
صندوق های سرمایه گذاری بسیار متنوعی در سطح جهان وجود دارد. ولی به طور کلی صندوق های سرمایه گذاری در سه دسته از ابزارهای مالی سرمایه گذاری می کنند : اوراق دارایی (سهام)، اوراق بدهی (اوراق قرضه شرکتی) و اوراق قرضه/مشارکت دولتی (بدون ریسک) .
خالص ارزش دارايي
مهم‌ترين تفاوت ماهيت واحدهاي سرمايهگذاري صندوقها با سهام يك شركت، تعيين قيمت معاملاتي آنها است. قيمت يك واحد سرمايهگذاري صندوق برخلاف قيمت سهام شركتها تحت تأثير ميزان عرضه و تقاضاي آن قرار نمي‌گيرد. مبناي خريد و فروش واحدهاي سرمايهگذاري كه توسط شعب صندوق و تحت عنوان صدور يا ابطال واحدهاي سرمايهگذاري صورت مي‌گيرد، خالص ارزش دارايي‌هاي موجود در صندوق در پايان هر روز است از آن‌جايي كه صندوق‌هاي سرمايهگذاري فاقد دارايي فيزيكي بوده، سبد دارايي‌هاي آن متشكل از سهام و اوراق بهادار، اوراق مشاركت و يا وجه نقد است بنابراين خالص ارزش دارايي‌هاي آن در هر روز براساس ارزش روز دارايي‌هاي تشكيل‌دهندة صندوق قابل محاسبه است.
براي تشكيل و ادارة يك صندوق سرمايهگذاري مشترك در سهام چندين ركن در اساسنامه پيش‌بيني گرديده است تا اين اركان شرايط اجرايي و نظارتي لازم جهت عملكرد مناسب صندوق‌هاي سرمايهگذاري را فراهم نمايند.
مجمع صندوق با حضور دارندگان حداقل نصف به علاوة يك واحدهاي سرمايهگذاري ممتاز داراي حق رأي صندوق رسميت مي‌يابد. مجمع صندوق بالاترين ركن صندوق قلمداد مي‌گردد و مهم‌ترين وظيفة آن انتخاب مدير، متولي، ضامن و حسابرس و معرفي به سازمان بورس و اوراق بهادار(سبا) جهت تأييد است.
ركن اجرايي صندوق و متخصص در بازار سرمايه است كه لازم است مطابق اساسنامه گزارشات پيش‌بيني شده و اطلاعات قابل ارائه را تهيه و در اختيار متولي، حسابرس و سبا قرار دهد. همچنين با استفاده از تارنماي مربوط به صندوق سرمايهگذاري، اطلاعات ذكر شده در بخش اطلاع‌رساني اساسنامه را جهت آگاهي عموم افشاء مي‌نمايد.
ركن نظارتي صندوق محسوب گرديده و توسط مجمع صندوق انتخاب خواهد شد. (يادآوري: هويت متولي و ساير اركان صندوق در اميدنامة مربوطه و در تارنماي هر صندوق افشاء مي‌گردد).
ضامن نيز توسط مجمع انتخاب شده، پس از تأييد سبا در اميدنامة صندوق براي عموم معرفي خواهد شد. منظور از ضمانت در ساختار صندوق‌هاي سرمايهگذاري مشترك در سهام (در اندازة‌كوچك) فراهم نمودن نقدينگي كافي در شرايطي است كه صندوق براي انجام پرداخت‌ها طبق اساسنامه و يا ابطال واحدهاي سرمايهگذاري متقاضيان به قيمت ابطال محاسبه شده وجه نقد كافي نداشته باشد.
ركن ديگر نظارتي است كه از بين مؤسسات حسابرسي معتمد سبا و توسط متولي، جهت تأييد به مجمع صندوق معرفي مي‌گردد. مدت مأموريت حسابرس توسط مجمع تعيين مي‌گردد و حسابرس با قبولي سمت ارائه گرديد وظايف و مسئوليت‌هاي محوله طبق اساسنامه را به عهده خواهد گرفت.
و) كارگزاران صندوق
مدير صندوق براي انجام امور مربوط به معاملات سهام پذيرفته شده در بورس اوراق بهادار از خدمات كارگزاراني كه قبلاً قبولي سمت دريافت شده از آنها را براي سبا ارسال نموده است استفاده خواهد كرد. كارگزاران مذكور كه داراي مجوز فعاليت از سبا هستند علاوه بر وظايف معمول، موظف به انجام وظايف محوله طبق اساسنامه نيز خواهند بود.
نحوة سرمايهگذاري در صندوقها:
براي خريد واحدهاي سرمايهگذاري صندوقها مي‌توان به يكي از شعب معرفي شده در پيوست اساسنامة هر صندوق مراجعه كرده، فرم پذيره‌نويسي/ درخواست صدور واحد سرمايهگذاري را تكميل نمود. بدين‌ترتيب مالكيت واحدهاي سرمايهگذاري صندوق در دو زمان ممكن است صورت گيرد. اول دورة پذيره‌نويسي اوليه و قبل از شروع فعاليت صندوق كه هر واحد سرمايهگذاري به ارزش پاية 1.000.000 ريال فروخته خواهد شد. دوم، پس از موفقيت در جذب حداقل سرمايه در مرحلة پذيره‌نويسي و آغاز فعاليت صندوق سرمايهگذاري است. از آن پس صدور واحدهاي سرمايهگذاري براي متقاضيان به قيمت صدور اعلام شده يك روز پس از تكميل فرم درخواست مربوطه نزد شعب معرفي شده توسط مدير در اساسنامه صورت خواهد گرفت.
كلية دريافت‌ها و پرداخت‌هاي سرمايه‌گذاران با صندوق بايد از طريق حساب بانكي معرفي شده صورت گيرد و سرمايه‌گذاران بايد فيش بانكي مربوطه را به همراه فرم تكميل شده درخواست صدور واحد سرمايهگذاري به نمايندة شعبه تحويل داده، پرينت تكميل شدة رسيد پذيره‌نويسي/ درخواست صدور واحد سرمايهگذاري را حتماً از نمايندة شعبه دريافت نمايند تا در صورت لزوم جهت پيگيري صدور گواهي سرمايهگذاري قابل ارائه باشد. لازم به يادآوري است كه حداقل سرمايهگذاري لازم در صندوق‌هاي سرمايهگذار حاضر، خريد 10 واحد سرمايهگذاري توسط هر سرمايهگذار و بيشترين مقدار مجاز براي هر سرمايهگذار خريد 5% حداكثر واحدهاي سرمايهگذاري يك صندوق است.
براي خروج از سرمايهگذاري و اصطلاحاً ابطال واحد سرمايهگذاري نيز همانند مرحلة صدور، لازم است كه سرمايهگذار با مراجعه به يكي از شعب معرفي شده توسط مدير در اساسنامه، فرم مربوطه را از نمايندة شعبه دريافت نموده و با تكميل اين فرم تقاضاي ابطال تمام يا تعدادي از واحدهاي سرمايهگذاري خود را ارائه نمايد. مبناي محاسبه، قيمت ابطال واحد سرمايهگذاري روز بعد از تاريخ درخواست ابطال خواهد بود و پس از كسر هزينه‌هاي مربوط به ابطال (كه در بخش هزينه‌ها به تفصيل به آن اشاره شده است) حداكثر ظرف 7 روز كاري از تاريخ درخواست ابطال وجه مربوطه به حسابي كه سرمايهگذاري معرفي نموده است واريز خواهد گرديد. در صورتي كه سرمايهگذار بخشي از واحدهاي سرمايهگذاري خود را ابطال نمايد براي بخش باقيماندة آن گواهي سرمايهگذاري جديدي صادر خواهد شد كه اين صدور مشمول هزينة صدور گواهي نخواهد بود.
عايدي صندوق هاي مشترك سرمايه گذاري:
افراد از سه طريق مي توانند با سرمايه گذاري در صندوق هاي مشترك سرمايه گذاري درآمد كسب كنند:
1- درآمد هايي كه از طريق سود نقدي سهام هاي صندوق و بهره اوراق قرضه موجود در صندوق بدست مي آيد. اين درآمد ها هر ساله توسط صندوق به سرمايه گذاران بعنوان سود نقدي توزيع مي شود.
2- اگر صندوق اوراق بهاداري را كه قيمت آنها افزايش يافته پيدا كرده است، بفروشد بازده سرمايه اي بدست خواهد آورد. بيشتر صندوق ها اين عايدي ها را هم بعنوان سود بين سرمايه گذاران تقسيم مي كنند.
3 - اگر ارزش اوراق بهادار موجود در صندوق افزايش پيدا كند اما مديران صندوق آنها را براي شناسايي بازده سرمايه اي نفروشند ارزش سهام صندوق افزايش پيدا خواهد كرد. در اين صورت شما مي توانيد سهام خود را با سود بيشتر بفروش برسانيد. معمولا" صندوق ها اين امكان را به شما خواهند داد كه بجاي دريافت سود هاي خود آنها را مجددا" در صندوق سرمايه گذاري كرده و سهام بيشتري دريافت كنيد.
انواع صندوقهای مشترك سرمایهگذاری
صندوقهای سرمایهگذاری مشترک برحسب نوع اوراق بهاداری که در چارچوب اهداف و افق زمانی خود در آنها سرمایهگذاری میکنند، به انواع مختلفی تقسیمبندی میشوند:
1. صندوقهای مشترك سرمایهگذاری بازار پول (Money Market Funds)؛ صندوقهایی هستند که در اوراق بهادار کوتاهمدت با سررسید کمتر از یک‌سال (مانند اوراق خزانه، گواهی سپرده بانکی و اوراق تجاری) فعالیت میکنند و غالباً به‌دنبال ثبات یا کسب سود کوتاهمدت هستند. ویژگی این صندوق، ریسک پایین و بازده پایین بوده و بازار پول، شامل ابزار كوتاهمدت بدهی نظیر اوراق خزانه است. [13]
2. صندوقهای مشترك سرمایهگذاری در سهام (Stock / Equity Funds)؛ صندوقهای مشتركی كه در سهام شركتها سرمایهگذاری میكنند، دامنه وسیعی از صندوقها را شامل میشوند. معمولاً هدف عمده این صندوقهای سرمایهگذاری بلندمدت برای كسب بازده سرمایهای و درآمدهای نقدی اندك است. صندوقهای سهام در درجه اول بر روی سهام، سرمایهگذاری میکنند و سهام انتخابی بستگی به هدف سرمایهگذاری صندوق دارد؛ که میتواند سرمایهگذاری در شرکتهای با سابقه و قدیمی که سود سهم بالایی پرداخت میکنند و یا سرمایهگذاری در شرکتهای جدید التأسیس و کمسابقه که به‌دنبال رشد هستند، باشد. [14]
3. صندوقهای مشترك سرمایهگذاری در اوراق بهادار با درآمد ثابت (Fixed-Income Funds)؛ یك نوع صندوق سرمایهگذاری مشترك كه هدف آن تأمین درآمد ثابتی با حداقل ریسك است. این صندوقها بر روی اوراق قرضه شركتها، دولتها و شهرداریها سرمایهگذاری میکنند. عمده سرمایهگذاران این صندوقها سرمایهگذاران محافظه‌كار و افراد بازنشسته هستند. سرمایهگذاری در صندوقهای قرضه برخلاف سرمایهگذاری مستقیم در اوراق قرضه، دارای سررسید و یا ضمانت بازپرداخت سرمایه نیست و با توجه به تنوع گسترده در اوراق قرضه صادره، هم به‌لحاظ سررسید و سایر شرایط و هم از نظر صادرکننده، صندوقهای قرضه از تنوع بسیار بالایی برخوردارند. اگرچه این صندوقها بازدهی بالاتر از گواهی سپرده و سرمایهگذاری در صندوقهای بازار پول دارند، اما به‌دلیل وجود انواع مختلفی از اوراق قرضه با درجات ریسک مختلف از ریسک بالاتری برخوردارند. [15]
4. صندوقهای مشترك سرمایهگذاری ترکیبی یا متوازن (Hybrid / mixed Funds)؛ اینگونه از صندوقها بر روی مجموعهای از داراییها مثل سهام، اوراق قرضه و اوراق بهادار بازار پول سرمایهگذاری میکنند و برحسب شرایط موجود و پیشبینی روند آتی بازار، ترکیب مناسبی از اوراق بهادار گوناگون را با توجه به اهداف و سیاستهای صندوق، در سبد خود جای میدهند؛ برای همین، سرمایهگذاران از تنوّع وانعطاف‌پذیری بالایی در انتخاب برخوردارند. این صندوق، مناسب حال كسانی است كه هم‌زمان به‌دنبال تركیبی از امنیت، عایدی نقدی و بازده سرمایهای هستند. [16]
5. صندوق رشد و توسعه (Growth Fund)؛ این صندوقها نوعی دیگر از صندوقهای سرمایهگذاری هستند که سیاست آنها برمبنای خرید سهام شرکت‌هایی است که در یک صنعت رو به‌رشد و با فرصت‌های سرمایهگذاری فراوان قرار دارد. به‌همین جهت قیمت‌های سهام آنها به تناسب فرصت‌های سرمایهگذاری و میزان دارایی صندوق سرمایه گذاری مشترک رشدی که دارند، افزایش می‌یابد. بدیهی است که این نوع صندوقها از مخاطره بسیار بالایی برخوردارند. [17]
6. صندوق سرمایهگذاری بینالمللی؛ این شرکتها در اوراق بهادار شرکتهای خارجی سرمایهگذاری میکنند. سهام این نوع شرکتها بیشتر مورد تقاضای آن دسته از سرمایه‌گذارانی است که قصد دارند از رشد اقتصادی یک کشور خاص بهره‌مند شوند. این شرکتها به‌خاطر مدیدیت حرفهای و آشنایی با مقررات خاص آن کشور، فرایند تصمیم‌گیری در سرمایهگذاری خارجی را آسان میکند
مزایای صندوق های مشترک سرمایه گذاری:
1. تنوع‌بخشی اوراق بهادار (Diversification) و کاهش ریسک؛ با توجه به قوانین موجود، صندوقهای سرمایهگذاری مشترك، مجاز به سرمایهگذاری در ترکیب متنوعی از اوراق بهادار صنایع و شرکتهای مختلف هستند. لذا سبد صندوق، دارای تركیب متنوعی است و این مطلب ریسك سرمایهگذاری در صندوق را به‌نحو چشمگیری كاهش میدهد. [20]
2. نقدشوندگی (High Liquidity)؛ یكی از مهمترین ویژگی‌های هر سرمایهگذاری، قابلیت تبدیل به وجه نقدشدن آن در زمانی است كه سرمایهگذار به هر دلیلی تصمیم به تغییر موضع سرمایهگذاری خود و خروج می‌گیرد. با توجه به ارگانی كه در صندوقهای سرمایهگذاری مشترك در سهام پیشبینی شده است، سرمایهگذاران در هر زمان می‌توانند با توجه به خالص ارزش روز، دارایی‌های موجود در صندوق و پس از كسر هزینههای مربوطه، تمام یا تعدادی از واحدهای سرمایهگذاری خود را به وجه نقد تبدیل یا اصطلاحاً ابطال نمایند
3. صرفه‌جویی نسبت به مقیاس؛ به‌دلیل انجام معاملات در حجم زیاد و تحقیقات توسط کادر حرفهای صندوق، هزینههای مربوطه، به‌نسبت نوسانات احتمالی و غیر قابل پیشبینی در خرید و فروش مستقیم سهام، به‌مراتب پایینتر است.
4. مدیریت حرفهای (Professional Management)؛ برخورداری از مدیریت حرفهای، یکی از مهمترین مزایای صندوقهای سرمایهگذاری به‌شمار میرود. با عنایت به توانایی مالی صندوقهای سرمایهگذاری مشترك، این صندوقها قادر به جذب و استخدام مدیران حرفهای در زمینه بورس اوراق بهادار و بازار سرمایه و استفاده از بهترین نرم‌افزارهای موجود هستند. بنابراین در اكثر موارد، پرتفوی آنان بهترین وضعیت تركیب سهام را نشان میدهد.
5. قابلیت دسترسی؛ صندوقها امکانات مطلوبی را در راستای سهولت دسترسی و خرید و فروش آسان واحدهای سرمایهگذاری در اختیار سرمایهگذاران قرار میدهند
معایب صندوق های سرمایه گذاری
1) مدیریت حرفه ای : همانطور که مدیریت حرفه ای یکی از مزایای صندوق های سرمایه گذاری است یکی از معایب آن نیز به شمار می رود. چون مدیران حرفه ای ممکن است به فکر منافع خود باشند و همواره در جهت بهتر شدن بازده ی سرمایه گذاران عمل نکنند (به ویژه اگر درآمد آن ها ارتبط چندانی با سود صندوق نداشته باشد)
2) تنوع زیاد : تنوع بیش از حد ممکن است سبب کاهش بازده ی سرمایه گذار شود زیرا اگر در یک سهم سود زیادی کسب کنید به دلیل آنکه آن سهم بخش کوچکی از سبد را تشکیل می دهد، بازده ی شما تغییر چندانی نخواهد داشت
ریسک سرمایه گذاري در صندوق
البته تمهیدات لازم به عمل آمده تا سرمایه گذاري در صندوق سودآور باشد، ولی احتمال وقوع زیان در
سرمایه گذاري هاي صندوق همواره وجود دارد. بنابراین ، سرمایه گذاران باید به همه ریسکهاي سرمایه گذاري
در صندوق از جمله ریسکهاي زیر توجه ویژه مبذول دارند.
1. ریسک کاهشارزش دارایی هاي صندوق : صندوق ها عمدتاً در سهام شرکت ها سرمایه گذاري می کنند
و ارزش سهام هر شرکت در بازار تابع عوامل متعددي از جمله وضعیت سیاسی ، اقتصادي ، اجتماعی ، صنعت
موضوع فعالیت و وضعیت خاص آن شرکت است.لذا قیمت سهام در بازار می تواند کاهش یافته و در اثر آن
صندوق و سرمایه گذاران آن متضرر شوند.
2. ریسک نکول اوراق مشارکت : اوراق مشارکت شرکت ها بخشی از دارایی هاي صندوق را تشکیل میدهد.
اگرچه صندوق در اوراق مشارکتی سرمایه گذاري میکند که سود و اصل آن توسط یک موسسه معتبر تضمین
شده است، ولی این احتمال وجود دارد که ناشر و ضامن به تعهدات خود در پرداخت به موقع اصل و سود اوراق
مشارکت مذکور ، عمل ننمایند.
3. ریسک نوسان بازده بدون ریسک : در صورتیکه نرخ سود بدون ریسک (نظیر سود علی الحساب اوراق
مشارکت دولتی) در انتشارهاي بعدي توسط ناشر افزایشیابد ، قیمت اوراق مشارکتی که سود حداقلی براي آنها
تضمین شده است در بازار کاهش می یابد. چنانچه صندوق در این نوع اوراق سرمایه گذاري کرده باشد ممکن است متضرر شود
كارمزد اركان و هزينه‌هاي صندوق:
مهم‌ترين هزينة مربوط به صندوق‌هاي سرمايهگذاري كارمزدي است كه اركان اجرايي و نظارتي صندوق(مدير، متولي و ضامن) به علت خدمات ارائه شده و ريسك متحمل شده بابت ضمانت نقدشوندگي دريافت مي‌نمايند
2- هزينة تأسيس و تسويه
3- هزينة مجامع و عضويت در كانون‌ها
در حالي‌كه هزينه‌هاي كارمزد و دوره‌اي از محل دارايي‌هاي صندوق پرداخت مي‌گرديد و منجر به كاهش خالص ارزش دارايي‌هاي صندوق متناسب با هزينة روزانه مي‌شد، برخي هزينه‌هاي ديگر مربوط به زمان و تعداد فرآيند صدور و ابطال سرمايهگذار مي‌گردد. بنابراين چنين هزينه‌‌اي به طور مستقيم به سرمايهگذار تحميل گرديده، سرمايهگذار با برنامه‌ريزي صحيح سرمايهگذاري خود مي‌تواند اين هزينه‌ها را به حداقل رساند.
صندوق های سرمایه گذاری قابل معامله در بورس( EFT ):
صندوق قابل معامله در بورس یا ETF ، ابزاری برای سرمایه گذاری به حساب می آید که دربرگیرنده سبدی ازسهام به صورت زیر مجموعــه ای از یک شاخص معین، نظیر شاخص Standard & Poors 500 می باشد. این نوع صندوق ها تنها از طریق کارگزاران به سرمــایه گذاران حقیــقی ارائه می گردد و همانند سهام عادی در بورس قابل معامله هستند.دارایی صندوق سرمایه گذاری مشترک صندوق های قابل معامله در بورس ممکن است مانند سهام، به صورت استقراضی به فروش بروند ( Short Selling ) - به امید آنکه که ارزش شاخص در آن افت کند - و یا به طور اعتباری خریداری گردند( Buying on Margin ) .
صندوق قــابل معامله در بورس ابــزاری رایج در میان سرمــایه گذاران نهادی به شمــار می رود و به آنها امکان می دهد، معاملات بزرگ و سریعی را در بخش هایی گوناگون و تخصصی نظیر نفت، طلا، مدیریت پسماندها و تولید محصولات نیمه رسانا انجام دهند. این قبیل سرمایه گذاران، همچنین از ETF ها برای پوشش ریسک معاملات سهام، اوراق قرضه، کالا و دیگر انواع اوراق بهـــادار استفاده می کنند. این صنـــدوق ها، در مقـایسه با صندوق های سرمایه گذاری مشترک، مجموعه وسیع تری از شاخص ها را در اختیار سرمایه گذاران حقیقی قرار می دهند
یکی از انواع معروف صندوق های سرمایه گذاری، صندوق سرمایه گذاری قابل معامله در بورس(Exchange Traded Fund) یا ETF نام دارد که گرچه مانند صندوق های سرمایه گذاری معمولی است ولی مانند یک سهم در بازار سرمایه معامله و قیمت آن در نتیجه ی عرضه و تقاضا مشخص می شود.
صندوق سرمایه گذاری مشترک چیست؟
احسان والیان
- اشتراک‌گذاری
صندوق های سرمایهگذاری مشترک (mutual funds) به عنوان یکی از زمینه‌های سرمایه گذاری نو به جمع آوری سرمایه افراد سرمایه گذار می‌پردازد. این دست صندوقها هم در اوراق بهادار و سپرده‌های بانکی سرمایه گذاری میکنند و هم در سهام.
صندوقهای سرمایه گذاری نیز مانند دیگر بازارهای دارایی دارای ابعاد مختلفی هستند. تنوع سرمایه گذاری در صندوقها بسته به امکانات و ساختار هر کدام‌شان این امکان را به افراد سرمایه گذار میدهد که بنا به تمایل و سبک سرمایه گذاری خود یک یا چند صندوق را برای سرمایه گذاری انتخاب کنند. صندوق مشترک نیز از انواع صندوقها به حساب می‌آید.
بسیاری از صندوق های سهامی نیز جزو نوع صندوق مشترک به حساب می‌آیند. صندوق های سرمایه گذاری مشترک را یک نهاد مالی می‌دانند که وجوه نقد را از سرمایه گذاران جمع میکند و به طور حرفهای سرمایه جمع‌آوری شده را مدیریت میکند. انواع صندوق مشترک برای سرمایه گذاری، دارای ویژگی‌ها و مزایا و معایبی هستند که به همه این جزئیات خواهیم پرداخت.
صندوق سرمایه گذاری مشترک چیست؟
صندوق مشترک (mutual funds) به عنوان یکی از زمینه‌های سرمایه گذاری نو به جمع آوری سرمایه افراد سرمایه گذار می‌پردازد. سرمایه گذاران انواع صندوق های سرمایه گذاری مشترک می‌توانند هم افراد حقیقی باشند و هم افراد حقوقی. این دست صندوقها هم در اوراق بهادار و سپرده‌های بانکی سرمایه گذاری میکنند و هم در سهام. صندوق مشترک با داشتن تیمی مجرب از افرادی که هر کدام وظیفه‌ای به عهده دارند و به نام ارکان صندوق معروف هستند به خوبی و با آگاهی نسبت به بازارهای دارایی مختلف به مدیریت سرمایه افراد سرمایه گذار خود می‌پردازند.
ارکان صندوق مشترک
صحبت از ارکان صندوق مشترک به میان آمد و جا دارد که از آنها نام ببریم و در مورد هر کدام از وظایفی که اعضای آن به عهده دارند صحبت کنیم.
معمولا در انواع صندوق های سرمایه گذاری، ساختار ارکان صندوقها شبیه به هم هستند. اما گاهی پیش می‌آید که یک یا دو عضو کمتر و یا بیشتر – بنا به هویت صندوق – وجود داشته باشند. اما ارکان صندوق مشترک عبارتند از مدیر صندوق، ضامن، متولی، کارگزار و حسابرس. مدیر صندوق وظیفه مراحل اجرایی صندوق و هر نوع دریافت و پرداختی را به عهده دارد.
گفتنی است که مدیر سرمایه گذاری – در صورت حضور – و متولی و حسابرس نیز تحت نظر مدیر صندوق هستند. متولی صندوق نیز به عنوان یک عضو حقوقی به نظارت بر عملکرد اعضا صندوق می‌پردازد و به گونه‌ای می‌توان گفت که وکیل سرمایه گذاران در صندوق است و از دارایی آنها در برابر هر خطری محافظت میکند.
انواع صندوق های سرمایه گذاری مشترک
صندوق های سهامی و صندوق های بادرآمد ثابت و همچنین صندوقهای مختلط می‌توانند جزو دسته صندوق مشترک قرار بگیرند. برای کسانی که می‌خواهند سرمایه گذاری بلند مدت داشته باشند توصیه میشود انتخاب خود را به سمت صندوقهای سهامی متمایل کنند.
این طور که بازارهای سرمایه و بازدهی ابزارهای مالی مانند صندوق های سرمایه گذاری نشان میدهند، بازه‌های زمانی 5 تا 10 سال سرمایه گذاری در بورس میتواند بیشترین بازدهی را نسبت به بازارهای مالی دیگر به سرمایه گذاران ارائه بدهند.
صندوقهای سهامی بیش از 70 درصد از دارایی خود را به سرمایه گذاری در سهام ارزنده و موجود در بازار اختصاص میدهند و مابقی دارایی را در سپرده‌های بانکی و اوراق بهادار قرار میدهند. صندوق بادرآمد ثابت نیز برای افرادی که در سنجش ریسک متوجه ریسک گزیری شخصیت سرمایه گذاری خود شده‌اند، بسیار مناسب است. این صندوق نیز میتواند جزو انواع صندوق های سرمایه گذاری مشترک باشد.
اگر بخواهیم تعریف مختصری از صندوق مختلط که میتواند جز صندوق های مشترک قرار بگیرد بدهیم باید گفت که این دست صندوقها با اختصاص 40 تا 60 درصد از دارایی خود در سپرده بانکی و اوراق بهادار و مابقی در سهام میتواند گزینه مناسبی برای سرمایه گذارانی باشد که می‌خواهند در هر دو بازار حضور داشته باشند.
مزایای صندوق های سرمایه گذاری مشترک
اما نوبت به مزایای صندوق مشترک می‌رسد. این موضوع بسیار مهم است که ما به عنوان سرمایه گذار، در صورت سرمایه گذاری در این نوع صندوق، چه امتیازاتی به دست می‌آوریم؟ صندوق های سرمایه گذاری مشترک که به معرفی انواع آن پرداختیم از مزایای مشترکی برخوردار هستند؛
نظارت و مدیریت تخصصی
بسیاری از ما قصد سرمایه گذاری در بازارهای سرمایه را داریم. عده زیادی از ما نیز به طور مستقیم در بازار بورس سرمایه گذاری کرده‌ایم که متاسفانه به دلیل نداشتن دانش کافی در این زمینه متضرر شده‌ایم.
یکی از بزرگ‌ترین مزایای صندوق مشترک و به طور کلی همه صندوق های سرمایه گذاری این است که پول ما به طور تخصصی مدیریت میشود. وجوه نقد ما تبدیل به سهام ارزنده و اوراق بهاداری میشود که از طرف متخصصین حاضر در صندوق مورد تحلیل قرار گرفته‌اند و بهترین‌های آنها انتخاب شده‌اند.
تنوع در سرمایه گذاری
یکی دیگر از مزایای صندوق مشترک که به عنوان یک اصل از اصول سرمایه گذاری موفق نیز به حساب می‌آید متنوع سازی در سرمایه گذاری است. همگی می‌دانیم که باید دارایی‌های خود را در زمینه‌های مختلف سرمایه گذاری قرار دهیم تا در صورت ضرر یکی از داراییها با بازدهی در دیگر زمینه‌های سرمایه گذاری بتوانیم ضرر وارد شده را جبران کنیم.
کارآمد در برابر تورم
به خوبی شاهد کم شدن ارزش وجه نقد در این دوران هستیم و می‌دانیم که اگر وجوه نقد خود را در جایی سرمایه گذاری نکنیم با ضرر بسیار بزرگی رو به رو خواهیم شد و با پولی که امروز در دست داریم در آینده هیچ کار مفیدی نمی‌توانیم انجام دهیم؛ بنابراین سرمایه گذاری در صندوق مشترک میتواند جلوی این ضرر بزرگ را بگیرد و ارزش پول ما را در برابر هر تغییر اقتصادی حفظ کند.
شفافیت و امنیت
دو ویژگی مهم که صندوق های سرمایه گذاری مشترک دارند شفافیت و امنیتی است که به واسطه فناوری برای سرمایه گذاران به ارمغان می‌آورند. از آنجایی که صندوقهای سرمایه گذاری از ابزارهای نوین مالی و سرمایه گذاری در ایران و جهان به حساب می‌آیند پس بر خلاف دیگر ابزارهای مالی مانند بانک، میانه خوبی با فناوری دارند.
اپلیکیشن‌ها و وبسایت‌هایی که هر کدام از این صندوقها دارند به طور روزانه و حتی لحظه‌ای افراد سرمایه گذار را از آخرین تغییرات خود باخبر میکنند و به این صورت هیچ نقطه کوری میان سرمایه گذار و صندوق باقی نمی‌ماند.
معایب صندوق های سرمایه گذاری مشترک
تنها گزینه‌ای که به اشتباه در مورد صندوق مشترک به عنوان عیب آن برشمرده میشود این است که اگر اقدام به خرید و یا فروش واحدهای سرمایه گذاری این نوع صندوق کنید، این عمل با کمی تاخیر یک تا دو روزه به نسبت صندوقهای قابل معامله در بورس انجام میشود. از طرفی دیگر NAV یا سود خالص دارایی هر واحد سرمایه گذاری این نوع صندوق در زمان معامله به نرخ NAV دو روز بعد محاسبه میشود.
صندوق سرمایه گذاری مشترک چگونه کار می کند؟
انواع صندوق مشترک نیز مانند دیگر صندوق های سرمایه گذاری از طریق واحدهای سرمایه گذاری (unit) قابل خرید و فروش هستند. بنا به تغییرات بازار چه در زمانی که رونق اقتصادی شکل گرفته و بازدهی به وجود می‌آید و چه در زمانی که قیمت‌ها نزولی شده‌اند، قیمت واحدهای سرمایه گذاری نیز متفاوت خواهد بود و سرمایه گذاران با توجه به سقف خرید و فروش هر واحد سرمایه گذاری اقدام به سرمایه گذاری میکنند.
هزینه های صندوق های سرمایه گذاری مشترک
هزینه های صندوق مشترک نیز شامل مواردی میشود که در اساسنامه و امیدنامه خود صندوق آمده است. هر صندوق سرمایه گذاری به صورت آنلاین اساسنامه و امیدنامه خود را در اختیار افراد سرمایه گذار قرار میدهد و به طور کامل به بحث هزینه‌ها اعم از دستمزد و درصد ارکان صندوق و هزینههای صدور و ابطال واحدهای سرمایه گذاری می‌پردازد.
سوالات متداول
در ادامه به برخی سوالات متداول در مورد صندوقهای سرمایهگذاری مشترک اشاره می‌کنیم.
تفاوت اصلی صندوق های مشترک و صندوق های قابل معامله این است که واحدهای سرمایه گذاری صندوق های قابل معامله را می‌توان در هر روزی که تمایل داریم در ساعات کاری بورس اقدام به خرید و فروش واحدهای سرمایه گذاری کنیم. اما در صندوق های سرمایه گذاری مشترک عمل خرید و فروش با محاسبه NAV دو روز آینده و با تاخیر یک تا دو روزه عمل خرید و فروش انجام میشود.
هم صندوقهای سهامی و هم درآمد ثابت می‌توانند به صورت صندوق مشترک باشند. این که کدام نوع از این صندوقها مشترک باشند بسته به تصمیم و سیاست هر کارگزاری و یا نهاد مربوط به آن صندوق است.
نه تنها صندوق های سرمایه گذاری مشترک بلکه تمام صندوق های سرمایه گذاری فعال در کشور از طرف سازمان بورس اوراق بهادار داری مجوز هستند و عملکرد همه آنها تحت نظارت هستند. بنابراین می‌توان به آنها اعتماد کرد.
دارایی صندوق سرمایه گذاری مشترک
صندوق مشترک گنجینه ی مهر در تاریخ 1392/03/20با دریافت مجوز از سازمان بورس و اوراق بهادار (سبا) به عنوان صندوق سرمایه گذاری موضوع بند ٢٠ ماده ١ قانون بازار اوراق بهادار مصوب آذر ماه سال ١٣٨٤، فعالیت خود را آغاز کرد. این صندوق با شماره 11222 نزد سبا به ثبت رسیده است.
صندوق سرمایهگذاری مشترک گنجینه مهر از انواع صندوقهای سرمایه گذاری مختلط می باشد. حسب امیدنامه مصوب سازمان بورس و اوراق بهادار، 40 تا 60 درصد از دارایی‌های صندوق صرف سرمایهگذاری در سهام و حق تقدم سهام و مابقی آن صرف سرمایهگذاری در اوراق بهادار بادرآمد ثابت و سپرده بانکی می‌گردد از این رو این صندوق در مقایسه با صندوقهای سهامی، ریسک کمتری برای سرمایهگذاری به همراه دارد. هدف از تشکیل صندوق، جمع‌آوری وجوه از سرمایهگذاران و تشکیل سبدی از داراییها و مدیریت این سبد است. مشخصات تکمیلی در اساسنامه و امید نامه در تارنمای صندوق به نشانی www.ganjinehmehrfund.ir قابل مشاهده است.
تماس با دارایی صندوق سرمایه گذاری مشترک مشاور
پاسخگویی به شما افتخار ماست، لطفاً تماس بگیرید.
گزارش روزانه صندوق
ارکان صندوق سرمایهگذاری مشترک گنجینه مهر
مدیر، مدیر ثبت و ضامن نقدشوندگی: شرکت تأمین سرمایه امید(سهامی عام)
متولی: موسسه حسابرسی معتمد سازمان بورس و اوراق بهادار
حسابرس: موسسه حسابرسی معتمد سازمان بورس و اوراق بهادار
مزایای صندوق سرمایهگذاری مشترک گنجینه مهر
صندوق سرمایهگذاری مشترک گنجینه مهر مزایای زیر را برای سرمایهگذاران به همراه خواهد داشت :
مدیریت حرفهای : یکی از مزایای مهم صندوق سرمایهگذاری مشترک گنجینه مهر آن است که توسط گروهی از تحلیلگران و افراد حرفهای مدیریت میشود و همین مساله نکته مهمی برای سرمایهگذاران خرد و غیر حرفهای بشمار می‌آید. .
تنوع بخشی و کاهش ریسک : بر اساس تئوری های مالی، سرمایهگذاری در انواع اوراق بهادار، ریسک سرمایهگذاری را کاهش خواهد داد. لذا سبد صندوق سرمایهگذاری مشترک گنجینه مهر حاوی اوراق بهادار متنوعی خواهد بود که ریسک سرمایهگذاری را کاهش می دهد.
صرفه‌جویی در مقیاس : در صندوق سرمایهگذاری امکان استفاده از مزیتهای سرمایهگذاری بزرگ مانند پرداخت هزینههای ارکان صندوق، استفاده از نرم‌افزارهای مختلف مالی و تحلیلی و … فراهم می‌آید.
نقدشوندگی : با توجه به وجود ضامن نقدشوندگی واحدهای سرمایهگذاری، سرمایهگذاران در هر زمان می‌توانند واحدهای سرمایهگذاری خود را ابطال نموده و وجوه خود را دریافت نمایند.
شفافیت و نظارت : با توجه به اینکه صندوق سرمایهگذاری دارایی صندوق سرمایه گذاری مشترک مشترک گنجینه مهر همواره تحت نظارت سازمان بورس و اوراق بهادار، متولی و حسابرس قرار دارد، از سطح نظارت و شفافیت بالایی برخوردار است.
سهولت سرمایهگذاری : سرمایهگذاری در صندوق سرمایهگذاری مشترک گنجینه مهر بسیار ساده بوده و نیازی به تحلیل‌های پیچیده ندارد.
نحوه سرمایهگذاری در صندوق سرمایهگذاری مشترک گنجینه مهر
قبل از اقدام به سرمایه گذاری لازم است ثبت نام در سامانه سجام www.sejam.ir صورت گیرد.
گام‌های مورد نیاز برای تکمیل فرآیند ثبت نام در سامانه سجام:
- وضعیت اولیه (بصورت آنلاین در سامانه سجام)؛
- تکمیل فرم‌ها (بصورت آنلاین در سامانه سجام)؛
- تایید استعلام و دریافت کد پیگیری (بصورت آنلاین در سامانه سجام)؛
- مراجعه به مراکز احراز هویت (احراز هویت هم بصورت حضوری از طریق مراجعه به مراکز احراز هویت و هم بصورت غیرحضوری از طریق اپلیکیشن سیگنال قابل انجام میباشد.)؛
- احراز هویت نزد مراکز احراز هویت؛
- تایید سهامدار در سجام و دریافت کد پیگیری.*
*حفظ و نگهداری کد پیگیری سجام همواره حائز اهمیت است.
پس از تایید هویت سهامدار در سامانه سجام علاقهمندان به خرید واحدهای سرمایهگذاری صندوق سرمایهگذاری مختلط گنجینه مهر می‌توانند با مراجعه به سامانه امید فاندزwww.omidibfunds.ir و یا تارنمای صندوق به آدرس www. ganjinehmehrfund.ir نسبت به ثبت نام و خرید واحدهای سرمایهگذاری اقدام نمایند.
واریز وجه مورد نظر به حساب شماره 3130004916250 بنام صندوق سرمایهگذاری مشترک گنجینه مهر نزد بانک سپه شعبه آپادانا شاخص 1309 و یا از طریق واریز آنی (در تارنمای صندق و یا سامانه امیدفاندز).
نکته: حداقل تعداد واحدهای سرمایهگذاری در صندوق: 1 واحد و حداکثر آن 35،000 واحد است.
نحوه خروج از صندوق سرمایهگذاری مشترک گنجینه مهر
دارندگان واحدهای سرمایهگذاری می‌توانند با ورود به سامانه امید فاندز و یا تارنمای صندوق (آدرس یاد شده در بالا) نسبت به ابطال واحدهای سرمایهگذاری اقدام نمایند.
سرمایهگذاران می‌توانند از روز شنبه الی چهارشنبه به غیر از ایام تعطیل رسمی نسبت به صدور و ابطال واحدهای سرمایهگذاری خود اقدام نمایند. در صورت بروز هرگونه مشکل با واحد ارتباط مشتریان (CRM)صندوق به شماره 54906 داخلی 1 تماس حاصل نمایند و یا از طریق واتساپ به شماره 09912705470 پیام دهند تا همکاران واحد ارتباط با مشتریان (CRM) پاسخگو باشند.
نکات مهم درباره سرمایهگذاری در صندوقهای مختلظ
برای داشتن یک سرمایهگذاری مطمئن، لازم است سرمایهگذار ابتدا اهداف و نیازهای خود را مشخص نماید. کسانی که نمی‌توانند درباره سرمایه خود ریسک بپذیرند، بهتر است صندوقهای بادرآمد ثابت را انتخاب کنند و کسانی که به سود صندوق نیاز دارند، باید موردی را در نظر بگیرند که به‌صورت دوره‌ای سود پرداخت میکند. اگر سرعت نقدشوندگی برای شخص اهمیت دارد، بهتر است صندوقهای ETF را انتخاب نماید و اگر قابلیت ریسک‌پذیری بالایی باشد، صندوقهای سرمایهگذاری در سهام می‌توانند سود بیشتری متناسب با ریسک را نصیب ایشان نماید. درصورت تمایل به پذیرش ریسک متوسط و کسب بازدهی حاصل از بازار سهام، صندوق مختلط گزینه مناسبی تلقی میشود.
در صندوقهای سرمایهگذاری با درآمد ثابت، سهم عمده‌ای از سرمایه صرف سپرده‌گذاری در اوراق بهادار با درآمد ثابت و سپرده بانکی میشود. از سوی دیگر، در صندوقهای سهامی، بیشترین بخش دارایی به خرید سهام شرکتهای پذیرفته شده در بورس و فرابورس اختصاص داده میشود. اما در صندوقهای سرمایهگذاری مختلط، هم بر روی سهام شرکتهای بورسی و هم اوراق بهادار بادرآمد ثابت و سپرده بانکی سرمایهگذاری میشود. مطابق دستورالعمل سازمان بورس و اوراق بهادار نسبت سرمایهگذاری در سهام و اوراق بهادار بادرآمد ثابت و سپرده بانکی در این صندوق بین 40 تا 60 درصد است. به این صورت که صندوق سرمایهگذاری مختلط حداقل 40 و حداکثر 60 درصد از سرمایه خود را به ترکیبی از سپرده بانکی و اوراق بادرآمد ثابت اختصاص میدهد و مابقی آن را در سهام سرمایهگذاری میکند. با توجه به ترکیب نوع سرمایهگذاری صندوقهای مختلط می‌توان گفت که بازدهی بیشتری نسبت به صندوقهای با درآمد ثابت دارند. هر چند که ریسک بیشتری نیز خواهند داشت. از آنجایی که حدود نیمی از دارایی صندوقهای مختلط به سپرده بانکی و اوراق بادرآمد ثابت اختصاص داده میشود، بنابراین ریسک کمتری نسبت به صندوقهای سهامی دارند.
اگر بازار سهام روند صعودی به خود بگیرد و وضعیت خوبی داشته باشد؛ در این صورت بازدهی صندوقهای مختلط از صندوقهای با درآمد ثابت بیشتر خواهد بود. بنابراین هرچه سهم سرمایهگذاری این صندوق در سهام بیشتر باشد، بازدهی بیشتری نصیب سرمایهگذار میشود. صندوق سرمایهگذاری مشترک گنجینه مهر از ویژگی صندوقهای مختلط برخوردار است.
وقتی سرمایه گذار نوع صندوق متناسب با نیازخود را پیدا کرد، باید مجموعهای را بیابد که طبق مدل موردنظر خود فعالیت میکند. مرجع اصلی برای این کار، سایت شرکت فناوری بورس ایران است که اطلاعات کاملی را درباره همه صندوقهای فعال در اختیارشان قرار میدهد. قبل از انتخاب صندوق، باید اساسنامه و امیدنامه و سابقه و تاریخچه فعالیت آن مورد بررسی قرارگیرد. همچنین لازم است گزارش‌های مربوط به میزان بازدهی فعلی و بازدهی پیش‌بینی‌شده را در نظر بگیرد تا بتواند دیدی کلی از نحوه عملکرد آن به دست آورد.
نکته مهم دیگر، ضرورت سرمایهگذاری در چند نوع صندوق است؛ کاری که اصطلاحاً به آن تشکیل پرتفوی گفته میشود. همانطور که اشاره شد، صندوقهای سرمایهگذاری، دارایی‌های مختلف و در نتیجه میزان ریسک‌های مختلفی دارند. برای رسیدن به سطح تعادل میان ریسک و سود دریافتی، بهتر است یک پرتفوی یا سبد سرمایهگذاری ایجاد گردد که از واحدهای انواع صندوقهای مختلف تشکیل میشود. این کار از طرفی ریسک سرمایهگذاری افراد را پوشش میدهد و از طرف دیگر شامل سود ماهانه میشود.
شرکت تامین سرمایه امید مجموعهای از صندوقهای بادرآمد ثابت، سهامی، مختلط و طلا را تحت مدیریت خود دارد که امکان تشکیل پرتفویی از انواع صندوقهای سرمایهگذاری را برای علاقهمندان فراهم میسازد.
اهداف صندوق
هدف از تشکيل صندوق، جمع‌آوري سرمايه از سرمايه‌گذاران و تشکيل سبدي از دارايي‌ها و مديريت اين سبد است؛ با توجه به پذيرش ريسک موردقبول، تلاش مي‌شود، بيشترين بازدهي ممکن نصيب سرمايه‌گذاران گردد. انباشته‌شدن سرمايه در صندوق، مزيت‌هاي متعددي نسبت به سرمايهگذاري انفرادي سرمايه‌گذاران دارد: اولاً هزينه بکارگيري نيروهاي متخصص، گردآوري و تحليل اطلاعات و گزينش سبد بهينه اوراق بهادار بين همه سرمايه‌گذاران تقسيم مي‌شود و سرانه هزينه هر سرمايهگذار کاهش مي‌يابد. ثانياً، صندوق از جانب سرمايه‌گذاران، كليه حقوق اجرايي مربوط به صندوق از قبيل دريافت سود سهام و كوپن اوراق بهادار را انجام مي‌دهد و در نتيجه سرانه هزينه هر سرمايهگذار براي انجام سرمايهگذاري کاهش مي‌يابد. ثالثا،ً امکان سرمايهگذاري مناسب و متنوع‌تر دارايي‌ها فراهم شده و در نتيجه ريسک سرمايهگذاري کاهش مي‌يابد.
نصاب دارايي ها در صندوق هاي سرمايه گذاري مشترک در سهام
این صندوق از نوع صندوق های سرمایه گذاری در سهام است و اکثر وجوه خود را به شرح جدول زیر صرف خرید سهام و حق تقدم خرید سهام می کند. همچنین در طول عمر صندوق حد نصاب های زیر بر اساس ارزش روز دارایی های صندوق رعایت می شود:
آشنایی با صندوق های سرمایه گذاری
یکی از مهمترین روش‌های مدیریت داراییها در بورس، استفاده از صندوقهای سرمایهگذاری است. جایی که تیمی از تحلیلگران حرفهای بازار، سبدی متنوع از دارایی‌های مختلف برای شما تشکیل میدهند و ریسک کاهش سرمایه در بورس را به کمترین حد ممکن می رسانند. مجموعه آگاه از سال 1387 به ارائه خدمات مدیریت دارایی در بورس می‌پردازد و مدیریت صندوقهای سرمایهگذاری متعددی را در این بازار برعهده دارد که از جمله آنها می‌توان به پربازده‌ترین صندوق سرمایهگذاری کشور اشاره کرد.
صندوق سرمایهگذاری چیست؟
صندوق سرمایهگذاری نهادی مالی به شمار میرود که دارایی سرمایهگذاران بورس را جمع‌آوری و آن را در سبدی متنوع از دارایی‌های مختلف سرمایهگذاری میکند. کاهش ریسک، تنوع، مدیریت حرفهای و نقدشوندگی بالا از مهمترین مزایای این صندوقها به شمار می‌روند.
انواع صندوقهای سرمایهگذاری
صندوقهای سرمایهگذاری انواع مختلفی دارند که در ادامه به مهمترین آنها اشاره می‌کنیم:
صندوقهای سرمایهگذاری با درآمد ثابت بین 70 تا 90 درصد سرمایه مشتریان خود را در اوراق کم ریسک سرمایهگذاری میکنند. سود این صندوقها، ثابت و بیشتر از سپرده‌های بانکی است.
صندوقهای سهامی 70 تا 90 درصد دارایی مشتریان خود را در سهام شرکتهای بورسی سرمایهگذاری میکنند. این صندوقها ریسک بالاتری دارند اما سود آنها به ویژه در بلندمدت بسیار بیشتر است.
دارایی صندوقهای مختلط را ترکیبی از سهام شرکتهای بورسی و اوراق با درآمد ثابت (بین ۴۰ تا ۶۰ درصد) تشکیل میدهد. این صندوقها از نظر بازدهی و ریسک، حد میانی دو صندوق درآمد ثابت و سرمایهگذاری در سهام هستند.
حداقل ۷۰ درصد دارایی صندوقهای طلا در گواهی سپرده کالایی سکه طلا و مابقی در اوراق مشتقه مبتنی بر طلا سرمایهگذاری میشود؛ بنابراین بازدهی این صندوقها، مشابه بازدهی سکه طلا است.
نحوه خرید و فروش صندوقهای سرمایهگذاری
- صندوق قابل معامله در بورس یا ETF: برای خرید و فروش واحدهای این نوع صندوقها لازم است کد بورسی و کد معاملاتی داشته باشید. با مراجعه به سامانه معاملاتی آنلاین کارگزاری‌ها و جست‌وجوی نماد صندوق، می‌توانید نسبت به خرید صندوقهای ETF اقدام کنید.
- صندوقهای مبتنی بر صدور و ابطال: برای خرید واحدهای این نوع صندوقها نیازی به داشتن کد معاملاتی نیست و باید به صورت آنلاین به سامانه مخصوص صندوق مراجعه کنید. در بعضی از موارد نیز مراجعه حضوری ضرورت دارد.
صندوقهای سرمایهگذاری آگاه
با هر هدف و رویایی که به بازار سرمایه قدم گذاشته باشید، صندوقهای متنوع آگاه با ویژگی‌های مختلف شما را به این هدف نزدیک‌تر میکنند. این صندوقها همواره در میان پربازده‌ترین صندوقهای سرمایهگذاری کشور قرار داشته‌اند و با تیم مدیریت حرفهای و با تجربه خود، فعالان بازار سرمایه را برای موفقیت هر چه بیشتر در این بازار همراهی خواهند کرد.
صندوق مشترک آگاه پربازده‌ترین صندوق سرمایهگذاری کشور، اولین صندوق این بازار هم به شمار میرود و از ابتدای تاسیس خود تاکنون توانسته بیش از 42000 درصد برای مشتریان خود بازدهی ایجاد کند. صندوق مشترک آگاه از نوع صندوقهای سرمایهگذاری در سهام و مبتنی بر صدور و ابطال است و برای سرمایهگذاری با دید بلندمدت بهترین گزینه محسوب میشود. راهنمای سرمایه گذاری در صندوق مشترک آگاه
صندوق هستی بخش آگاه صندوق هستی‌بخش آگاه از نوع صندوقهای قابل معامله در بورس است و با نماد «آگاس» در بازار معامله میشود. این صندوق که به لحاظ عملکرد و بازدهی موفق به کسب نشان 5 ستاره بازار سرمایه شده است، پرطرفدارترین صندوق سرمایهگذاری سهامی قابل معامله در بورس ایران نیز به شمار میرود.
صندوق یاقوت آگاه یاقوت از نوع صندوقهای درآمد ثابت و ETF است که تجربه یک سرمایهگذاری کم ریسک و مطمئن را برای مشتریان بورس رقم می‌زند. این صندوق برای افرادی که ریسک‌پذیری کمی دارند، گزینه بسیار خوبی محسوب میشود. راهنمای سرمایه گذاری در صندوق یاقوت آگاه
صندوق زمرد آگاه زمرد، دیگر صندوق سهامی شرکت سبدگردان آگاه است که برخلاف بسیاری از صندوقهای سرمایهگذاری در سهام، به مشتریان خود سود نقدی پرداخت میکند و به همین دلیل هم محبوبیت بسیار بالایی در میان فعالان بازار سرمایه به دست آورده است. راهنمای سرمایه گذاری در صندوق زمرد آگاه
صندوق همای آگاه همای آگاه، بهترین گزینه برای کسانی است که به دنبال سود ثابت ماهیانه در بورس هستند. همای از جمله صندوقهای درآمد ثابت و قابل معامله بازار است، امنیت بالای سرمایهگذاری و بیشتر بودن سود این صندوق از سپرده‌های بانکی مهمترین مزایای صندوق همای آگاه به شمار می‌روند. راهنمای سرمایه گذاری در صندوق همای آگاه
صندوق زرین آگاه صندوق طلای زرین، دارایی مشتریان خود را در گواهی سپرده کالایی سکه و اوراق مشتقه مبتنی بر سکه طلا سرمایهگذاری میکند. زرین از نوع صندوقهای قابل معامله در بورس (ETF) است و واحدهای این صندوق با نماد «مثقال» در بازار معامله میشوند. راهنمای سرمایه گذاری در صندوق زرین آگاه
صندوق یکم نیکوکاری آگاه با صندوق یکم نیکوکاری آگاه، می‌توانید هم سود دریافت کنید و هم در امور خیریه مشارکت داشته باشید. این صندوق اولین صندوق نیکوکاری کشور به شمار میرود و از نوع صندوقهای مختلط و مبتنی بر صدور و ابطال است. راهنمای سرمایه گذاری در صندوق یکم نیکوکاری آگاه
آشنایی با صندوق های سرمایه گذاری
یکی از مهمترین روش‌های مدیریت داراییها در بورس، استفاده از صندوقهای سرمایهگذاری است. جایی که دارایی صندوق سرمایه گذاری مشترک تیمی از تحلیلگران حرفهای بازار، سبدی متنوع از دارایی‌های مختلف برای شما تشکیل میدهند و ریسک کاهش سرمایه در بورس را به کمترین حد ممکن می رسانند. مجموعه آگاه از سال 1387 به ارائه خدمات مدیریت دارایی در بورس می‌پردازد و مدیریت صندوقهای سرمایهگذاری متعددی را در این بازار برعهده دارد که از جمله آنها می‌توان به پربازده‌ترین صندوق سرمایهگذاری کشور اشاره کرد.
صندوق سرمایهگذاری چیست؟
صندوق سرمایهگذاری نهادی مالی به شمار میرود که دارایی سرمایهگذاران بورس را جمع‌آوری و آن را در سبدی متنوع از دارایی‌های مختلف سرمایهگذاری میکند. کاهش ریسک، تنوع، مدیریت حرفهای و نقدشوندگی بالا از مهمترین مزایای این صندوقها به شمار می‌روند.
انواع صندوقهای سرمایهگذاری
صندوقهای سرمایهگذاری انواع مختلفی دارند که در ادامه به مهمترین آنها اشاره می‌کنیم:
صندوقهای سرمایهگذاری با درآمد ثابت بین 70 تا 90 درصد سرمایه مشتریان خود را در اوراق کم ریسک سرمایهگذاری میکنند. سود این صندوقها، ثابت و بیشتر از سپرده‌های بانکی است.
صندوقهای سهامی 70 تا 90 درصد دارایی مشتریان خود را در سهام شرکتهای بورسی سرمایهگذاری میکنند. این صندوقها ریسک بالاتری دارند اما سود آنها به ویژه در بلندمدت بسیار بیشتر است.
دارایی صندوقهای مختلط را ترکیبی از سهام شرکتهای بورسی و اوراق با درآمد ثابت (بین ۴۰ تا ۶۰ درصد) تشکیل میدهد. این صندوقها از نظر بازدهی و ریسک، حد میانی دو صندوق درآمد ثابت و سرمایهگذاری در سهام هستند.
حداقل ۷۰ درصد دارایی صندوقهای طلا در گواهی سپرده کالایی سکه طلا و مابقی در اوراق مشتقه مبتنی بر طلا سرمایهگذاری میشود؛ بنابراین بازدهی این صندوقها، مشابه بازدهی سکه طلا است.
نحوه خرید و فروش صندوقهای سرمایهگذاری
- صندوق قابل معامله در بورس یا ETF: برای خرید و فروش واحدهای این نوع صندوقها لازم است کد بورسی و کد معاملاتی داشته باشید. با مراجعه به سامانه معاملاتی آنلاین کارگزاری‌ها و جست‌وجوی نماد صندوق، می‌توانید نسبت به خرید صندوقهای ETF اقدام کنید.
- صندوقهای مبتنی بر صدور و ابطال: برای خرید واحدهای این نوع صندوقها نیازی به داشتن کد معاملاتی نیست و باید به صورت آنلاین به سامانه مخصوص صندوق مراجعه کنید. در بعضی از موارد نیز مراجعه حضوری ضرورت دارد.
صندوقهای سرمایهگذاری آگاه
با هر هدف و رویایی که به بازار سرمایه قدم گذاشته باشید، صندوقهای متنوع آگاه با ویژگی‌های مختلف شما را به این هدف نزدیک‌تر میکنند. این صندوقها همواره در میان پربازده‌ترین صندوقهای سرمایهگذاری کشور قرار داشته‌اند و با تیم مدیریت حرفهای و با تجربه خود، فعالان بازار سرمایه را برای موفقیت هر چه بیشتر در این بازار همراهی خواهند کرد.
صندوق مشترک آگاه پربازده‌ترین صندوق سرمایهگذاری کشور، اولین صندوق این بازار هم به شمار میرود و از ابتدای تاسیس خود تاکنون توانسته بیش از 42000 درصد برای مشتریان خود بازدهی ایجاد کند. صندوق مشترک آگاه از نوع صندوقهای سرمایهگذاری در سهام و مبتنی بر صدور و ابطال است و برای سرمایهگذاری با دید بلندمدت بهترین گزینه محسوب میشود. راهنمای سرمایه گذاری در صندوق مشترک آگاه
صندوق هستی بخش آگاه صندوق هستی‌بخش آگاه از نوع صندوقهای قابل معامله در بورس است و با نماد «آگاس» در بازار معامله میشود. این صندوق که به لحاظ عملکرد و بازدهی موفق به کسب نشان 5 ستاره بازار سرمایه شده است، پرطرفدارترین صندوق سرمایهگذاری سهامی قابل معامله در بورس ایران نیز به شمار میرود.
صندوق یاقوت آگاه یاقوت از نوع صندوقهای درآمد ثابت و ETF است که تجربه یک سرمایهگذاری کم ریسک و مطمئن را برای مشتریان بورس رقم می‌زند. این صندوق برای افرادی که ریسک‌پذیری کمی دارند، گزینه بسیار خوبی محسوب میشود. راهنمای سرمایه گذاری در صندوق یاقوت آگاه
صندوق زمرد آگاه زمرد، دیگر صندوق سهامی شرکت سبدگردان آگاه است که برخلاف بسیاری از صندوقهای سرمایهگذاری در سهام، به مشتریان خود سود نقدی پرداخت میکند و به همین دلیل هم محبوبیت بسیار بالایی در میان فعالان بازار سرمایه به دست آورده است. راهنمای سرمایه گذاری در صندوق زمرد آگاه
صندوق همای آگاه همای آگاه، بهترین گزینه برای کسانی است که به دنبال سود ثابت ماهیانه در بورس هستند. همای از جمله صندوقهای درآمد ثابت و قابل معامله بازار است، امنیت بالای سرمایهگذاری و بیشتر بودن سود این صندوق از سپرده‌های بانکی مهمترین مزایای صندوق همای آگاه به شمار می‌روند. راهنمای سرمایه گذاری در صندوق همای آگاه
صندوق زرین آگاه صندوق طلای زرین، دارایی مشتریان خود را در گواهی سپرده کالایی سکه و اوراق مشتقه مبتنی بر سکه طلا سرمایهگذاری میکند. زرین از نوع صندوقهای قابل معامله در بورس (ETF) است و واحدهای این صندوق با نماد «مثقال» در بازار معامله میشوند. راهنمای سرمایه گذاری در صندوق زرین آگاه
صندوق یکم نیکوکاری آگاه با صندوق یکم نیکوکاری آگاه، می‌توانید هم سود دریافت کنید و هم در امور خیریه مشارکت داشته باشید. این صندوق اولین صندوق نیکوکاری کشور به شمار میرود و از نوع صندوقهای مختلط و مبتنی بر صدور و ابطال است. راهنمای سرمایه گذاری در صندوق یکم نیکوکاری آگاه
دیدگاه شما