استاپ لول (stop level) چیست؟

اردر گذاری در فارکس

استاپ لول (stop level) چیست؟

تحلیل طلا

تحلیل طلا

تحلیل یورودلار

تحلیل یورودلار

تحلیل دلار

اخبار روز 26/07/2021

سطح استاپ اوت بسیار شبیه به سطح مارجین کال میباشد اما تفاوت هایی دارد که در این مقاله به آن میپردازیم :

در معاملات فارکس زمانیکه سطح مارجین شما به یک درصد خاص (که این درصد در حسابهای مختلف متفاوت می باشد) برسد , استاپ اوت شما فعال میشود و بروکر شما به صورت خودکار پوزیشن هایی که متحمل بیشترین ضرر هستند را میبندد تا از دست رفتن کل سرمایه شما جلوگیری کند .

چرا استاپ اوت میشویم ؟

به دلیل نداشتن مارجین کافی حساب نمیتواند پوزیشن های باز را پشتیبانی کند. استاپ اوت شما زمانی فعال می شود که موجودی شناور (Equity) از درصدی از مارجین درگیر معامله کمتر باشد .

اگر شما به سطح استاپ اوت برسید بروکر به صورت خودکار از اولین پوزیشنی که بیشترین ضرر را دارد شروع به بستن میکند تا سطح مارجین شما را به بالای سطح استاپ اوت برساند.

اگر مارجین لول (Margin Level) زیر سطح استاپ اوت یا حتی هم سطح با استاپ اوت باشد , بروکر پوزیشن یا پوزیشن های شما را میبندد تا از ضرر بیشتر و از دست رفتن کل سرمایه شما جلوگیری کند.

وقتی شما مارجین کال می شوید، سطح مارجین شما به 100% رسیده است ولی همچنان تصمیم به واریز یا بستن پوزیشن های پر ضرر نکرده اید . بنابراین وقتی سطح مارجین شما به درصد استاپ اوت برسد بروکر از اولین پوزیشنی که متحمل بیشترین ضرر است شروع به بستن میکند تا سطح مارجین شما بالا بیاورد و ضرر بیشتر جلو گیری کند.

به آکادمی آموزشی فارکس (Persian FX Academy) خوش آمدید. بازار فارکس به عنوان یکی از بزرگترین بازارهای مالی جهان، امروزه علاقه‌مندان و سرمایه‌گذاران زیادی را به خود جذب کرده است اما شرایط این بازار به آن سادگی که اغلب افراد تصور می‌کنند نیست. حجم بالای سرمایه، پیچیدگی بازار و سهولت دسترسی به این بازار از عواملی است که به ضرر بسیاری از افرادی که در این بازار فعالیت می‌کنند، منجر می‌شود. در این میان جای خالی آموزش و دانش‌اندوزی به وضوح احساس می‌شود. شرایط خاص آموزش در ایران به همراه عدم وجود منابع جامع و کامل (به خصوص به زبان فارسی)، عدم امکان برگزاری کلاس حضوری در داخل ایران و شرکت در کلاس‌های خارج از ایران، ما را بر آن داشت تا اقدام به ایجاد یک آکادمی آموزشی نماییم. هدف بلندمدت از ایجاد این آکادمی، تبدیل شدن آن به یک مرجع اطلاعات و دانش مربوط به فارکس است. برای رسیدن به این هدف، آکادمی سعی نموده با کمک اساتید مجرب شرایطی ایجاد کند تا افراد به هر آنچه در مورد بازار نیاز دارند دسترسی داشته باشند. از کلاس‌های مالتی مدیا گرفته، تا دوره‌های عمومی و تخصصی منسجم و پیوسته که دانشجویان پا به پای اساتید شرایط تحلیل و معامله را فرا بگیرند. ابزارهای معاملاتی، کتابخانه و تحلیل‌های روزانه و هفتگی از دیگر ابزارهای ارائه شده در این آکادمی است.

مارجین چیست ❤️ آموزش تمامی مفاهیم Margin به زبان ساده

در ادامه مقالات آموزش فارکس قصد داریم به اصطلاحات معامله مارجین در متاتریدر بپردازیم. به عنوان مثال به این سوال که مارجین چیست پاسخ خواهیم داد و اصطلاحات بیشتری را بررسی خواهیم کرد. حال که در دنیای معاملات مارجین شیرجه زده اید ، بد نیست یک زبان بکلی جدید را یاد گرفته تا بفهمید اوضاع حقیقتاً از چه قرار است.

همچون هر حوزه تخصصی دیگر ، معاملات فارکس نیز واژگان و اصطلاحات خاص خود را دارد. در این مقاله مختصری از رایج ترین اصطلاحاتی که ممکن است در نرم افزار معاملاتی (متاتریدر 4 و 5) خود مشاهده کنید ارائه می شود.

مارجین چیست (Margin)؟

مارجین، مقدار پولی است که باید در پلتفرم معاملاتی خود سپرده گذاری کنید تا قادر به سفارش گذاری و حفظ پوزیشن خود در بازار فارکس باشید. از مارجین به عنوان وثیقه ای استفاده می شود تا کارگزار اطمینان حاصل کند که شما می توانید ضرر احتمالی ناشی از پوزیشن های خود را پوشش دهید. ضرر و زیان شما در معاملات فارکس نمی تواند بیش از مقدار مارجین حساب شما باشد. به عنوان مثال اگر شما 1000 دلار حساب معاملاتی خود را شارژ کرده باشید و هیچ معامله ای نیز انجام نداده باشید مارجین شما 1000 دلار است.

نیاز مارجین چیست (Margin Requirement)

نیاز مارجین، مقدار مارجین مورد نیاز برای بازکردن معامله است که به صورت درصدی (٪) از اندازه “واقعی معامله” ای که می خواهید باز کنید بیان می شود. مثلا گفته می شود نایز مارجینی 1% ، 2% ، 3% یا 10% است به این معنی که شما باید مثلا 1% از کل حجم معامله واقعی را به عنوان مارجین در حساب خود داشته باشید.

مارجین مورد نیاز (Required Margin)

برای فهم کامل‌تر مارجین چیست باید با Required Margin هم آشنا شوید. مارجین مورد نیاز، پولی است که هنگام باز کردن معامله کنار گذاشته شده و “قفل” می شود. در واقع این همان چیزی است که به اختصار به آن مارجین می گوییم. به عنوان مثال ، اگر یک پوزیشن 10،000 دلاری (مینی لات) ، با نیاز مارجین 2٪ (یا لورج 50: 1) باز کنید ، در طول این معامله مبلغ 200 دلار “قفل” می شود. تا زمانی که این معامله باز باشد نمی توان از این 200 دلار برای باز کردن موقعیت های دیگر استفاده کرد. با بسته شدن معامله ، این 200 دلار مارجین “آزاد” می شود.

سایر نام ها:

• مارجین ورود
• مارجین اولیه
• مارجین انتری اولیه
• مارجین مورد نیاز نگهداری (MMR)

مارجین استفاده شده (Used Margin)

مارجین استفاده شده حداقل مبلغی است که باید در یک حساب مارجین حفظ شود. این مقدار کل مارجینی است که در حال حاضر استفاده می شود تا معاملات باز حفظ شوند.

سایر نام ها:

• مارجین استفاده شده
• مارجین مورد نیاز نگهداری (MMR)
• “مارجین کل”

نحوه محاسبه:

مارجین استفاده شده مارجین مورد نیاز برای کلیه موقعیت های باز است.

مارجین استفاده شده = جمع تک تک مارجین مورد نیاز هر معامله باز

فرمول محاسبه مارجین (برای هر معامله)

اگر ارز پایه همان ارز حساب شما باشد:

مارجین مورد نیاز = ارزش واقعی معامله x نیاز مارجین

اگر ارز پایه متفاوت با ارز حساب شما باشد:

مارجین مورد نیاز = ارزش واقعی معامله x نیاز مارجین x نرخ تبدیل ارز بین ارز پایه و ارز حساب

مارجین آزاد (Free Margin)

مارجین آزاد پولی است که به دلیل وجود معامله باز “قفل” نمی شود و می تواند برای باز کردن معامله های جدید استفاده شود. وقتی این مقدار در صفر یا کمتر باشد ، هشدار مارجین فعال می شود و موقعیت های اضافی نمی توان باز کرد. به عبارت دیگری این مارجینی است که در حال حاضی می توانید برای باز کردن معاملات جدید از آن استفاده کنید.

سایر نام ها:

• مارجین آزاد
• مارجین موجود
• مارجین قابل استفاده
• مارجین قابل استفاده برای نگهداری
• “موجود برای معامله”

نحوه محاسبه:

مارجین آزاد = موجودی واقعی – مارجین استفاده شده

سطح مارجین چیست ؟ (Margin Level)

سطح مارجین یا مارجین لول نسبت بین موجودی واقعی حساب و مارجین استفاده شده است و به صورت درصد بیان می شود. به عنوان مثال ، اگر اکوتی حساب شما 5000 دلار و مارجین استفاده شده 1000 دلار است، مارجین لول 500 درصد است. برای یادگیری بهتر سطح مارجین چیست از فرمول زیر استفاده کنید.

سایر نام ها:

نحوه محاسبه:

سطح مارجین = (مانده حساب / مارجین استفاده شده) * 100%

مارجین کال چیست (Margin Call)

مارجین کال هنگامی رخ می دهد که شما سطح مارجین کال را رد کرده اید اما همچنان بالاتر از سطح استاپ اوت هستید.

مارجین کال یک هشدار است ، و به شما می گوید حال حساب شما چندان خوب نیست و نزدیک است که موقعیت های باز شما با قیمت بازار بسته شوند.

شما همچنان مجاز به باز نگه داشتن معامله های فعلی خود هستید اما نمی توانید پوزیشن جدید باز کنید. در حقیقت این هشداری است برای افزایش مارجین حساب یا به عبارتی شارژ حساب. در این کار بسیار دقت کنید زیرا در اکثر مواقع منجر به نجات حساب نمی شود. تریدری که نمی داند مارجین چیست و یا آن را به درستی رعایت نمی کند ، بیشتر احتمال دارد با مارجین کال مواجه شود.

سطح مارجین کال چیست؟ (Margin Call Level)

سطح مارجین کال، سطح مشخص درصدی است که اگر سطح مارجین شما برابر یا کمتر از آن باشد ، دیگر نمی توانید معامله جدیدی باز کنید. بروکر شما سطح مارجین کال را تعیین می کند. در بروکرهای مختلف این درصد متفاوت است ولی به طور معمول در بروکرهایی که با ایرانی ها کار می کنند حدود 50% است.

به عنوان مثال ، اگر سطح مارجین کال 50٪ باشد ، این بدان معناست که اگر سطح مارجین شما به 50٪ برسد ، هیچ پوزیشن (معامله) جدیدی نمی توانید باز کنید. در این لحظه ، حساب شما اصطلاحا تحت مارجین کال است.

شاید بیشتر معامله گران فکر کنند که این بدان معناست که ممکن است معامله (ها) ی آنها بسته شود ، چنین چیزی درست نیست. سطح مارجین کال فقط یک هشدار است.

سایر نام ها:

• حداقل مارجین مورد نیاز
• حداقل نیاز مارجین

نحوه محاسبه:

سطح مارجین کال = درصدی خاص از مارجین لول که توسط بروکر تعین می شود

لوریج چیست ؟ (Leverage)

در مقالات قبلی به صورت مفصل تری در مورد اینکه لوریج در فارکس چیست صحبت کردیم. به ابزاری که توانایی معامله مقادیر بیشتر با مبلغ سپرده بسیار کمتر در حساب را می دهد، لوریج گویند. همانطور که در درسهای قبلی توضیح دادیم، لوریج یا اهرم معاملاتی به نوعی اعتباری است که از طرف بروکر به شما داده می شود تا بتوانید معاملات با حجم بالاتر نسبت به موجودی خود انجام دهید. به عنوان مثال زمانی که شما از لوریج 1:100 استفاده می کنید به این معنی است که می توانید معاملاتی تا 100 برابر مارجین حساب خود باز کنید.

رابطه مارجین مورد نیاز و لوریج، رابطه عکس است. هر چقدر مقدار لوریج استفاده شده بیشتر باشد، مقدار مارجین مورد نیاز کمتر خواهد بود.

P / L تثبیت نشده (Unrealized P/L)

P / L تحقق نیافته، سود یا زیان (Profit / Loss) فعلی حساب است که حاصل جمع سود یا زیان در جریان معاملات باز شماست. مثال: اگر شما دو معامله باز داشته باشید که در لحظه یکی از آنها 120 دلار در سود و دیگری 50 دلار در ضرر باشد، P/L تثبیت نشده شما برابر با +70 دلار خواهد بود.

نحوه سفارش گذاری در فارکس – آموزش کامل اوردر گذاری

سفارش گذاری در فارکس بیشتر با عنوان اردر گذاری متاتریدر شناخته می شود. در واقع وقتی یک معامله گر می خواهد یک ارز را خریده و یا بفروشد ، سفارش خرید و یا فروش قرار خواهد داد . به این عمل سفارش گذاری در فارکس گفته می شود. در این قسمت قصد داریم نحوه اوردر گذاری در فارکس را به صورت کامل بیان کنیم.

روش های باز کردن اوردر جدید

برای ارسال سفارش خرید و یا فروش یک جفت ارز و یا در اصطلاح اردر گذاری در متاتریدر ابتدا باید صفحه اوردر جدید New Order را باز کنید. روش های مختلفی برای باز کردن اردر جدید در متاتریدر وجود دارد.

1. از نوار ابزار گزینه New Order را انتخاب کنید. اگر با زبان انگلیسی راحت نیستید می توانید از نوار ابزار منوی View و بعد از آن Language را انتخاب کرده و زبان متاتریدر را به فارسی تغییر دهید. در این صورت باید سفارش جدید را انتخاب کنید.

2. از نوار ابزار روی گزینه Tools کلیک کرده و بعد زیر منوی New Order را انتخاب کنید.

اردر گذاری در فارکس

3. با استفاده از کلید میانبر F9

4. بر روی قیمت ها و یا فضای داخل پنجره Market Watch کلیک راست کرده و گزینه New Order را انتخاب کنید.

5. با دابل کلیک بروی جفت ارز مورد نظر از پنجره Market Watch اردر مربوط به خرید و فروش جفت ارز مورد نظر باز خواهد شد.

آموزش سفارش گذاری در فارکس

برای سفارش گذاری در فارکس ( اردر Order گذاری در فارکس ) با استفاده از روش های گفته شده در پاراگراف قبلی ابتدا یک سفارش جدید New Order باز کنید. اگر برای اولین بار است که وارد بازار فارکس شده و قصد انجام معامله دارید ، شاید این صفحه و مقادیر آن کمی برایتان گیج کننده باشد. ولی ما با زبان ساده تک تک این مفاهیم را مورد بررسی قرار خواهیم داد.

سفارش جدید در فارکس

در سمت پنجره Order نمودار قیمت و تغییرات قیمت جفت ارز مورد نظر را به صورت لحظه ای مشاهده می کنید. به دقت آن را بررسی کنید و با استفاده از تحلیل های تکنیکال و بنیادی تصمیمات لازم را جهت قیمت گذاری و خرید و فروش جفت ارز مورد نظر اتخاذ کنید. برای مثال ما جفت ارز GBPUSD دلار/پوند را انتخاب کرده ایم.

مفاهیم گزینه های پنجره Order فارکس

Symbol در پنجره اردر متاتریدر

با استفاده از این گزینه می توانید جفت ارز مورد معامله را تغییر داده و جفت ارز مورد نظر خود را انتخاب کنید. به عنوان مثال ما GBPUSD را انتخاب کرده ایم. توجه داشته باشید انتخاب جفت ارز مناسب برای ترید نیز بسیار مهم بوده و باید بتوانید شناخت کافی از جفت ارز ها داشته باشید تا در شرایط خاص جفت ارز خاص با نقد شوندگی بالا و … را انتخاب کنید. هنگام سفارش گذاری در فارکس به این گزینه دقت کنید. زیرا تازه کاران زیادی ابتدا قصد ترید در یک جفت ارز را داشته اند ، ولی به اشتباه در اوایل ورود خود به فارکس به اشتباه روی جفت ارز دیگری سفارش گذاری کرده اند.

مقدار Volume سفارش گذاری در فارکس

مقدار Volume در واقع همان حجم معاملات Lot می باشد و هنگام سفارش گذاری باید آن را تعیین کنید. لات در فارکس مفهوم بسیار مهمی می باشد که حتما باید با آن آشنا باشید. پس به صورت خلاصه وار بیان می کنیم. برای محاسبه لات باید از فرمول زیر پیروی کنید. البته با تجربه و پس از انجام معاملات بسیار راحت و به صورت ذهنی خواهید توانست مقدار لات مناسب که بهتر است با آن پوزیشن باز کنید محاسبه کنید.

فرمول لات در فارکس

مفاهیم متغیر های فرمول لات هنگام سفارش گذاری در فارکس به شرح زیر است:

Equity: میزان سرمایه و یا موجودی شماست که می خواهید با آن وارد معامله شوید.

Risks : میزان ریسکی است که برای معاملات از طرف تریدر در نظر گرفته می شود. در دنیای فارکس این میزان ریسک بهتر است 1% در نظر گرفته شود. اکثر معامله گران با تجربه و حرفه ای این میزان را یک درصد در نظر می گیرند. با قرار دادن مقدار بیشتر در واقع مدیریت پول نکرده اید و امکان ضرر زیاد و از دست رفتن سرمایه و دلسردی برای تازه کاران وجود دارد.

Stop Loss : میزان حد ضرر را مشخص می کند.

p.v : میزان Pip Value می باشد. اگر با مفاهیم پیپ آشنایی ندارید مقاله زیر را مطالعه کنید.

در حالت کلی میزان لات برای جفت ارز ها متفاوت می باشد. ولی برای جفت ارز های معروف و پر استفاده مانند مانند دلار/یورو این میزان برابر 100000 جفت ارز پایه است. یعنی به عنوان مثال اگر میزان سرمایه شما 10 هزار دلار باشد ، با توجه به اینکه ریسک انتخابی شما 1% بوده و حدد ضرر 100 و Pip Value را 10 در نظر گرفته اید. میزان لات برابر با 10000/100000 یعنی 0.1 خواهد بود و شما باید در مقدار Volume در متاتریدر 0.1 قرار دهید.

Stop Loss استاپ لاس در متاتریدر

Stop Loss استاپ لاس حد ضرری است که هنگام سفارش گذاری در فارکس برای معامله خود مشخص می کنید. به عنوان مثال اگر میزان حد ضرر خود را 30 پیپ در نظر گرفته اید ، در این صورت در قسمت Stop Loss باید 30 را از قیمت خرید کم کرده و وارد کنید. یعنی در این مثال قیمت خرید 1.39481می باشد. 30-81 برابر با 51 می شود. و مقدار Stop Loss برابر با 1.39451خواهد بود. در حالت استاندارد بهتر است حد ضرر را برای معاملات خود کمتر از 2% در نظر بگیرید.

Take Profit تیک پروفیت در متاتریدر

Take Profit تیک پروفیت حد سود تریدر را مشخص می کند. زمانی که فردی وارد یک معامله می شود باید اهداف خود و حد سود و ضرر خود را مشخص سازد. مثلا اگر فردی قصد دارد در یک معامله فقط 10 پیپ سود کند باید در این قسمت قیمت مورد نظر را وارد کند. زمانی که قیمت جفت ارز مورد نظر به این مقدار رسیده معامله انجام شده و پوزیشن بسته می شود. در شکل ما قیمت خرید 1.39481می باشد و با احتساب 10 پیپ سود شما باید در کادر Take Profit 1.39491 وارد کنید. یعنی به 81 10 واحد اضافه شده و برابر با 91 خواهد شد.

البته این مقادیر کاملا به دلخواه تریدر نبوده و قوانینی برای آن وجود دارد. این مقادیر نباید کمتر از Stops Level باشند. استاپ لول ها بر اساس تصمیمات بروکر ها گرفته می شوند. و در شکل کناری صفحه اردر که با خطوط مشخص شده اند آنها را مشاهده می کنید. البته مشخص کردن حدد ضرر و حد سود اجباری نبوده و در صورتی که می بینید مثلا بازار روند صعودی دارد ، می توانید خودتان بازار را رصد کرده و وقتی قیمت به حد دلخواهتان رسید ارز مورد نظر را بفروشید.

Type نوع سفارش گذاری در فارکس

در قسمت Type دو گزینه برای سفارش گذاری در فارکس وجود دارد:

type

Instant Execution : اگر می خواهید در قیمت فعلی بازار ارز مورد نظر خود را معامله کنید ، این گزینه را انتخاب کنید.

چه زمانی کال مارجین خواهیم شد؟

بالانس کل پول نقدی است که در حساب معاملاتی استاپ لول (stop level) چیست؟ خود دارید. اگر یک معامله باز داشته باشید ، و حتی اگر سود (یا زیان) شناور داشته باشید ، بالانس یا موجودی شما همچنان همان بالانس قبل از باز کردن پوزیشن است. اما به محض بستن معامله ، سود (یا ضرر) به موجودی اضافه یا از آن کسر می شود که این موجودی جدید شما خواهد بود.

به عبارت دیگر بالانس، موجودی حساب شما بعد از بستن معاملات گذشته را نشان می دهد و معاملات باز فعلی در آن تاثیر ندارد.

اکویتی (Equity) چیست؟

موجودی واقعی یا اکوتی، بالانس حساب شما به علاوه سود یا ضرر شناور تمام موقعیت های باز شماست. بعبارتی ارزش “لحظه ای” حساب شما را نشان می دهد.

اکوئیتی = بالانس + سود یا ضرر شناور

اگر معامله‌ی بازی نداشته باشید بالانس شما با اکوئیتی شما برابر خواهد بود.

سایر نام ها:

• مانده حساب یا اکوییتی
• ارزش خالص دارایی
• مانده دارایی

مارجین (Margin) چیست ؟

مارجین مقداری پولی هست که بروکر برای یک پوزیشن یا معامله به عنوان وثیقه نگهداری می کند.

مقدار مارجین بسته به کارگزار میتواند متغیر باشد.

دقت داشته باشید که هرچقدر بروکرتان لوریج بیشتری به شما بدهد، مارجین کمترین در معامله درگیر خواهد شد، در نتیجه دیرتر کال مارجین خواهید شد.

اجازه بدهید با مثال مطلب را ساده کنیم.

شما در معاملات وقتی با 100 دلار (که با اهرم 100 همان 0.1 لات میشود) معامله میکنید در ستونی جداگانه (در پایین متاتریدر)، میزان سود یا ضرر را مشاهده میکنید.

ولی دقت کنید که این سود یا ضرر روی حجم معاملاتی شما (همان 100 دلار) کم یا زیاد نمیشود بلکه روی باقیمانده حسابتان که وارد معامله نکرده اید کسر یا اضافه میگردد.

بنابراین شما نمیتوانید کل سرمایه تان را وارد معامله کنید چون در این صورت درصورت ضرر (کسر شدن) موجودی در قسمتی که وارد معامله نشده وجود ندارد که بخواهد از آن کسر کند.

بنابراین نمیتوان همه موجودی را وارد معامله کرد.

به این ترتیب هرگاه وارد معامله ای شوید پول باقیمانده در حساب شما به دو قسمت تقسیم میشود.

1. یک قسمت همان است که نمیتوانید وارد معاملات کنید که به این قسمت مارجین (margin) یا حاشیه اطمینان میگویند.
2. قسمت دیگری هم هست که میتوانید از آن در معاملات دیگر استفاده نمایید (این قسمت به free margin معروف است).

در تصویر پایین که مثالی از فروش روی یورو به دلار استرالیا هست، حجم معامله 0.01 و مقدار مارجین برابر با 27.91 دلار از مقدار equity کم شده و با بستن معامله این مقدار آزاد خواهد شد.

مقدار مارجین که برای هر معامله بلوکه می شود بسته به مقدار لوریج دارد. برای واضح تر شدن مفهوم مارجین یه مثال دیگه رو با فرض اینکه لوریج 1:1 هست بررسی می کنیم.

فری مارجین (Free margin) چیست؟

مارجین آزاد پولی است که به دلیل وجود معامله باز “درگیر” نمی شود و می تواند برای باز کردن معامله های جدید استفاده شود.

وقتی این مقدار صفر یا کمتر باشد، هشدار مارجین فعال می شود و نمی‌توان وارد معامله‌‌ی جدیدی شد.

به عبارت دیگری این مارجینی است که می توانید برای باز کردن معاملات جدید از آن استفاده کنید.

• مارجین آزاد
• مارجین موجود
• مارجین قابل استفاده
• مارجین قابل استفاده برای نگهداری
• “موجود برای معامله”

نحوه محاسبه

مارجین لول (Margin level) چیست؟

سطح مارجین یا مارجین لول نسبت بین موجودی واقعی حساب و مارجین استفاده شده است و به صورت درصد بیان می شود. به عنوان مثال ، اگر اکوتی حساب شما 5000 دلار و مارجین استفاده شده 1000 دلار است ، مارجین لول 500 درصد است.

مارجین لول = (اکوئیتی تقسیم بر مارجین) × ۱۰۰

توجه داشته باشید که درک مفهوم سطح مارجین یا مارجین لول، بسیار با اهمیت هست.

بروکر توسط این معیار تشخیص می دهد که معامله‌گر امکان ترید دارد یا نه. هر بروکری محدودیت های خاص خود را برای سطح مارجین دارد.

سطح مارجین کال (Margin call) چیست؟

می توان گفت که معمولا بروکر ها سطح صد درصد مارجین لول را به عنوان محدودیت در نظر گرفته اند.

این محدودیت را سطح کال مارجین (Margin Call) نامیده می شود.

سطح کال مارجین صد درصد به این معنی است که اگر مارجین لول حساب شما به صد درصد برسد، شما هنوز می توانید پوزیشن هایتان را ببندید، اما نمی توانید پوزیشن جدیدی بگیرید، مگر اینکه بازار تغییر جهت بدهد و اکوئیتی شما بیشتر از مارجینتان گردد.

در واقع در این زمان دلهره‌آور، بروکر به شما هشدار می‌دهد که باید حساب خود را شارژ کنید. در غیر این صورت ممکن است با رسیدن به سطح استاپ اوت، معاملات شما بسته شود.

بنابراین وقتی که سطح کال مارجین 100 درصد رخ دهد، اکوئیتی حساب شما با مارجین حساب‌تان برابر شده است و شما در حال ضرر دادن در پوزیشن‌هایتان هستید و روند بازار برخلاف پوزیشن های شما در حرکت است،

در حقیقت کارگزاری با این کار به شما اجازه نمی دهد که بیشتر از پول موجود در حساب خود ریسک کنید و استاپ لول (stop level) چیست؟ در نهایت به کارگزاری بدهکار شوید.

تصور کنید که شما یک حساب ۲۰۰۰۰ دلاری و یک پوزیشن ضررده با مارجین ۲۰۰۰ دلار دارید.

اگر بازار بر خلاف پوزیشن شما در حرکت باشد و ضرر شما به ۱۸۰۰۰ دلار برسد اکوئیتی شما ۲۰۰۰ دلار خواهد بود (۲۰۰۰۰ دلار منهای ۱۸۰۰۰ دلار) که با مارجین شما برابر می باشد.

بنابراین سطح مارجین شما (۲۰۰۰ تقسیم بر ۲۰۰۰) × ۱۰۰، مساوی صد درصد خواهد بود.

سطح استاپ اوت (Stop out) چیست؟

اما اگر بازار بازهم به روند خلاف معامله شما ادامه دهد، چه اتفاقی می افتد؟

اگر بازار به روند خلاف پوزیشن شما ادامه دهد. بروکر پوزیشن های ضررده شما را خواهد بست.

این محدودیت سطح استاپ اوت (Stop Out Level) نامیده می شود.

این بدترین مرحله‌ای است که یک تریدر با آن مواجه می‌شود. در واقع با رخ دادن کال مارجین حساب‌های شما بسته نمی‌شود. فقط به شما اعلام می‌شود که به محدوده ریسک رسیده‌اید و نمی‌توانید پوزیشن جدید بگیرید. اما با ضرر بیشتر ممکن است به سطح استاپ اوت برسید که بروکر معامله شما را می‌بندد تا مارجین لول شما افزایش یابد.

البته هر بروکری، محدودیت های خاص خود را در این زمینه دارد. ممکن است سطح استاپ اوت بعضی بروکرها ۲۰ یا ۴۰ یا ۵۰ یا حتی ۰ باشد.

استاپ اوت صفر یعنی تا زمانی که اکوئیتی شما به صفر نرسیده می‌توانید معامله باز داشته باشید!

به عنوان مثال؛

هنگامی که توسط بروکر، سطح استاپ اوت پنجاه درصد قرار داده می شود، متاتریدر به طور اتوماتیک معامله شما را هنگامی که سطح مارجین شما به پنجاه درصد برسد، می بندد و این کار را با بستن معامله ای که بیشترین ضرر را داشته است، شروع می کند.

معمولا، بسته شدن یک پوزیشن ضرر ده باعث می شود که سطح مارجین به بالای پنجاه درصد برسد، زیرا این کار، مارجین پوزیشن را آزاد می کند؛

به بیان دیگر، مجموع مارجین استفاده شده پایینتر می آید و بنابراین سطح مارجین بیشتر خواهد شد.

می توان گفت که سیستم در ابتدا با بستن ضررده ترین پوزیشن، سطح مارجین را به بالاتر از پنجاه درصد می رساند.

اما اگر پوزیشن های دیگر شما همچنان در حالت ضررده باقی بمانند و سطح مارجین به پنجاه درصد برسد، سیستم پوزیشن های دیگر شما را هم خواهد بست.

چرا بروکر زمانی که سطح مارجین به سطح استاپ آوت می رسد، پوزیشن های شما را می بندد؟

این مساله به این دلیل است که بروکر نمی تواند اجازه دهد تا شما بیشتر از پولی که در حساب دارید ضرر بدهید.

زیرا ممکن است بازار همچنان مخالف با پوزیشن شما پیش برود و بروکر برای همیشه ضرر شما را متقبل نمی شود.

یک مثال برای فهم بیشتر!

در حسابهای mini معمولا به ازای هر 0.1 لات (100 دلار) از حدود 100 تا 150 دلار مارجین درنظر گرفته میشود.

برای مثال فرض کنید شما حساب مینی 500 دلاری دارید و بروکر شما برای هر 0.1 لات 125 دلار در قسمت مارجین حساب شما میگذارد.

در ابتدای کارتان یک معامله با 100 دلار انجام میدهید (که بشود 0.1 لات) حالا جزئیات حساب شما بصورت زیر خواهد بود:

• مقدار معامله کرده : 100 دلار
• موجودی : 400 دلار
• مارجین : 125 دلار
• فری مارجین : 275 دلار
• بالانس : 500 دلار

با توجه به اینکه حداقل معاملات معمولا 0.1 لات است که معادل بدون اهرم آن 100 دلار میشود.

لذا شاید تصور کنید که شما میتوانید با 275 دلاری که در قسمت free margin دارید حداقل 2 معامله دیگر بکنید.

ولی شما فقط یک معامله دیگر میتوانید انجام دهید چون استاپ لول (stop level) چیست؟ وقتی 100 دلار از این قسمت (از 275 دلار) برمیدارید، 125 دلار نیز به قسمت مارجین شما میرود.

یعنی در این صورت جزئیات حساب شما میشود:

مشاهده میکنید که تنها 50 دلار دیگر باقیمانده که با آن نمیتوان وارد معامله شد.

حتی اگر دو معامله شما وارد سود شود و قسمت فری مارجین شما را از 50 دلار به 100 دلار برساند هم نمیتوانید 100 دلار دیگر معامله کنید.

چون 125 دلار برای مارجین آن را ندارید.

بعدها و در مباحث مدیریت پول متوجه خواهید شد که در حساب 500 دلاری حداکثر یک معامله 0.1 لاتی در یک زمان باید انجام داد، نه بیشتر.

فرض کنید در همان حساب 500 دلاری یک پوزیشن خرید یا فروش 0.1 لاتی بگیرید.

همانطور که در بالا توضیح دادیم 125 دلار در مارجین خواهید داشت و 275 دلار در فری مارجین.

حالا فرض کنید پوزیشن ما اشتباه بود و وارد ضرر شد.

حالا اگر مدیریت ریسک نداشته باشیم و دستور توقف ضرر مناسبی (Stop loss) قرار نداده باشیم حتی ممکن است مقدار ضرر کل استاپ لول (stop level) چیست؟ 275 دلار فری مارجین ما را از بین ببرد.

در اینصورت ضرر بیشتر، وارد قسمت مارجین شما میشود که به اصطلاح مارجین نیز رو به کاهش میرود.

این حالت را کال مارجین Call margin میگویند که بدترین چیز قابل تصور برای فارکس کاران تازه وارد خواهد بود.

حتی ممکن است ضرر مربوطه که وارد محوطه مارجین شود باز هم کل مارجین را پوشش دهد.

حال اگر این ضرر بخواهد 125 دلار مارجین ما را هم از بین ببرد معامله‌ای که وارد آن شدید به رسیدن به سطح استاپ اوت (که سطح آن بسته به بروکر متفاوت است)، خودبه‌خود بسته میشود.

شما میمانید و 100 دلار ناقابل که هیچ کاری هم با آن نمیتوان کرد و مجبور خواهید بود آن را شارژ نمایید

کال مارجین در فارکس چیست و چگونه از آن اجتناب کنیم؟

یکی از اصطلاحات ترسناکی که در بازار فارکس وجود دارد و احتمالا تا به حال زیاد با آن مواجه شده‌اید و قلب هر تریدری را به درد می‌آورد،Call Margin است. کال مارجین یا فراخوان مارجین هشداری است که به ما اطلاع می‌دهد موجودی حساب برای پوشش Margin مورد نظر کافی نیست. اگر قصد فعالیت در بازار فارکس را دارید و نمی‌خواهید سرمایه خود را از دست بدهید باید با اصطلاحات و مفاهیم این حوزه به طور کامل آشنا باشید. در این مطلب از امیر تریدر قصد داریم به Call Margin و اصطلاحاتی که پیرامون آن وجود دارد بپردازیم. این مطلب را از دست ندهید.

آن چه در این مطلب می‌خوانیم:

• کال مارجین (Call Margin) در فارکس چیست؟
• Call Margin در فارکس چگونه محاسبه می‌شود؟

کال مارجین (Call Margin) در فارکس چیست؟

کال مارجین که اصطلاح صحیح آن مارجین کال است پیامی است که از تریدر می‌خواهد به موجودی حساب خود اضافه کند یا برخی از معاملات خود را ببندد. در صورتی که این کار را انجام ندهید معامله شما به طور خودکار توسط بروکر بسته می‌شود زیرا اجازه نمی‌دهد سطح ضرر شما از میزان موجودیتان بیشتر شود. این اتفاق زمانی می‌افتد که ضرر شما به سطح استاپ اوت (Stop Out Level) برسد. این سطح برای بروکرهای مختلف متفاوت است. برای این که به درک درستی از این اصطلاح برسید دانستن مفاهیم زیر ضروری است:

بالانس (Balance) یا کل موجودی

برای شروع معاملات در بازار فارکس باید یک بروکر انتخاب کنید. پس از تائید می‌توانید به کارگزاری خود وجه انتقال دهید. این عدد نشان دهنده کل موجودی کاربران در حساب معاملاتی است. تا زمانی که معامله باز داشته باشید، بالانس موجودی اولیه حساب شما است. به عنوان مثال اگر 1000 دلار واریز کنید Balance همان هزار دلار خواهد بود. زمانی که وارد یک معامله جدید می‌شوید تا زمانی که معامله خود را نبندید موجودی حساب شما تغییر نمی‌کند. به طور کلی 3 عامل وجود دارد که میزان بالانس را تغییر می‌دهد.

• واریز مجدد وجه
• وقتی که پوزیشن خود را می‌بندید سود و ضرر شما اعمال می‌شود
• زمانی که یک پوزیشن را باز نگه می‌دارید هزینه سواپ بر روی اکانت شما اعمال می‌شود

موجودی لحظه‌ای (Equity)

زمانی که هیچ معامله بازی وجود ندارد میزان بالانس و ایکوئیتی با هم برابر است. Equity نشان دهنده موجودی لحظه‌ای است و میزان سود و ضرر پوزیشنی که باز است در آن لحاظ می‌شود. میزان اکوئیتی به شکل زیر تعیین می‌شود:

اکوئیتی= بالانس + سود یا ضرر پوزیشن

مارجین (Margin)

برای این که کال مارجین نشوید باید ابتدا به درک درستی از Margin برسید. این اصطلاح عبارت است از حداقل مقداری است که باید در حساب وجود داشته باشد تا معامله باز بماند. در واقع نوعی وثیقه است که بروکر به عنوان استاپ لول (stop level) چیست؟ پشتوانه معاملات نزد خود نگه می‌دارد.

سوال رایجی که وجود دارد و قصد داریم در این قسمت به آن پاسخ دهیم این است که اگر وارد این پوزیشن شوم با این قیمت و لوریج، چه مارجینی از حساب من را درگیر می‌کند؟ با درک پاسخ این سوال می‌توانید مدیریت ریسک بهتری داشته باشید.

یکی از راه‌های محاسبه استفاده از سایت Investing.com است. پس از وارد شدن به سایت مطابق تصویر زیر بر روی ماشین حساب مارجین کلیک کنید.

در صفحه باز شده می‌توانید جفت ارز خود را به همراه لوریجی که قصد استفاده از آن را دارید وارد کنید تا مارجین را به شما بدهد. از بخشMargin Ratio می‌توانید لوریج خود را مشخص کنید. یکی از قوانینی که برای مدیریت ریسک استفاده می‌شود این است که شما در هر معامله بیش از 2 درصد از کل سرمایه را درگیر نکنید. زمانی که Trade size هزار است یعنی شما با حجم 0.01 لات وارد معامله می‌شوید. اگر می‌خواهید لات خود را تغییر دهید می‌توانید از این قسمت اقدام کنید. Account Currency ارز پایه حساب شما را نشان می‌دهد و از قسمت Currency Pair می‌توانید جفت ارز خود را انتخاب کنید تا قیمت لحظه ای آن نماد وارد شود.

مارجین آزاد (Free Margin)

با انجام معامله میزان مارجینی که می‌توانید آن را مطابق با بخش قبلی محاسبه کنید قفل می‌شود. تفاوت موجودی اصلی از این مقدار، مارجین آزاد را نشان می‌دهد. اگر Free Margin صفر شود احتمال کال مارجین شدن شما وجود دارد و با این اتفاق دیگر قادر نیستید معامله جدید باز کنید.

مارجین آزاد= میزان ایکوئیتی – مارجین

مارجین لول یا سطح مارجین (Margin Level)

از تقسیم موجودی لحظه‌ای حساب (Equity) به مارجین به دست می‌آید. مقدار این اصطلاح به صورت درصد نشان داده می‌شود و مفهمومی است که بروکرها از طریق آن تعیین می‌کنند که شما قادر به معامله هستید یا خیر. زمانی که این مقدار برابر 100 شود یعنی مارجین و ایکوئیتی برابر شوند شما در حال ضرر دادن روی حسابتان هستید. در چنین حالتی شما قادر هستید معاملاتتان را ببندید اما نمی‌توانید پوزیشن جدید باز کنید.

سطح خروج (Stop Out Level)

حساب کاربر با رسیدن به سطح کال مارجین متوقف نمی‌شود بلکه با رسیدن به این عدد امکان این که معامله جدید باز کنید وجود ندارد و به تریدر هشدار از دست دادن سرمایه را می‌دهد. اما سطح خروج عددی است که با رسیدن به آن معامله به صورت خودکار از طریق بروکر بسته می‌شود و تریدر تمام سرمابه خود را از دست می‌دهد و به اصطلاح لیکوئید می‌شود.

Margin Call در فارکس چگونه محاسبه می‌شود؟

مارجین لول (Margin Level) با تغییر میزان سود و ضرر معاملات تغییر می‌کند. کال مارجین نقطه‌ای است که کاربر نمی‌تواند در آن معاملات جدید باز کند بلکه باید اقداماتی مانند شارژ مجدد حساب یا بستن برخی از معاملات را انجام دهد تا دوباره مارجین لول بالاتر از مارجین کال قرار بگیرد.

برای این که این مفهوم را بهتر درک کنید تریدری را فرض کنید که 10000 دلار موجودی دارد و 2000 دلار آن به عنوان مارجین قفل شده است. در لحظات اول باز کردن معامله میزان ایکوئیتی به مارجین که همان مارجین لول است 500 درصد است. برای این که این حساب مارجین کال شود باید Equity برابر با 2000 دلار شود. یعنی این حساب 8000 دلار وارد ضرر شود (حتی تصورش هم دردناکه😅). در چنین شرایطی بروکر به فرد هشدار می‌دهد تا با بستن معامله یا با افزایش موجودی از این سطح دور شود و اگر این کار را نکند بروکر وقتی به Stop Out Level رسید معامله را می‌بندد و فرد لیکوئید می‌شود.

روش دیگری که می‌توانید از این اتفاق جلوگیری کنید این است که بخشی از معاملات خود را ببندید. با این کار موجودی لازم برای باز نگه داشتن پوزیشن خود را به دست می‌آورید.

معمولا اکثر افراد Call Margin را با لیکوئیدی اشتباه می‌گیرند. کال مارجین تنها یک هشدار یا فرخوان است و مرحله بعدی Liquidation است. اما در بازار فارکس معمولا تریدرها از اصطلاح کال شدن برای از دست دادن سرمایه استفاده می‌کنند.

سخن پایانی

برای موفقیت در بازار فارکس باید یک همراه داشته باشید. مجموعه امیر تریدر با داشتن سابقه چندین ساله در این زمینه می‌تواند مناسب‌ترین گزینه باشد. در صورتی که تاکنون بروکر خود را انتخاب نکرده‌اید می‌توانید از مشاوره رایگان تیم ما بهره مند شوید. بروکر الپاری، آمارکتس و لایت فارکس 3 بروکر مطرحی هستند که پیشنهاد می‌کنیم از آن‌ها استفاده کنید. با افتتاح حساب واقعی از طریق وبسایت ما به طور رایگان اشتراک کانال VIP فارکس را به دست آورید که سیگنال‌های آن دارای وین ریت بالای 90 درصد است.